Olá pessoal no último vídeo do canal eu recebi centenas de comentários me pedindo para eu mostrar a minha carteira completa de fundos imobiliários e o desejo de vocês como sempre é uma ordem e por isso eu gravei esse vídeo aqui em que eu vou mostrar todos os fundos imobiliários da minha carteira são 23 Fundos no total e mais importante do que isso eu vou explicar para você vocês como que eu estruturei essa carteira Quais são os princípios que eu sigo para que você possa montar a sua própria carteira de fundos imobiliários fazer as suas próprias escolhas de ativos que façam sentido para você porque não adianta nada você copiar uma carteira seja a minha ou de qualquer outra pessoa porque essa minha carteira eu montei para atender as minhas necessidades o meu perfil de risco o meu patrimônio investido a diversificação que para mim faz mais sentido mas que com certeza não vai funcionar para você porque as suas necessidades o seu patrimônio os seus objetivos certamente são diferentes do meu então nunca Copie a carteira de investimentos de ninguém esse vídeo aqui não é uma recomendação de investimentos é apenas uma referência um Norte para você começar a as suas próprias pesquisas e aliás eu já te peço para você deixar um comentário aqui nesse vídeo eu quero saber qual é o seu fundo imobiliário preferido de toda a sua carteira de fundos imobiliários me conta aqui nos comentários Qual é o que você gosta mais o seu queridinho da sua carteira Então pessoal vamos começar como sempre é claro já deixa o seu apoio pro nosso trabalho de educação financeira deixa o seu curtir no canal se inscreve aqui me segue lá no Instagram @font vou começar explicando como que eu estruturei essa minha carteira o primeiro ponto é o seguinte você precisa saber quantos fundos imobiliários você terá na sua carteira antes de mais nada essa é uma dúvida que sempre me fazem ah lê quantos fundos imobiliários eu devo ter na minha carteira se você está começando agora tem pouco dinheiro para investir cinco fundos imobiliários são mais do que o eficiente Você pode ter por exemplo um de papel e Quatro de tijolo e dentre esses de tijolo Você pode ter por exemplo um de logística um de Shopping um de renda Urbana um de escritórios ou então por exemplo dois de papel e três de tijolo e aí em tijolo você pega um de logística um de renda Urbana e um de Shopping Por exemplo agora se você já tem um valor maior investido em fundos imobiliários Eu recomendo que você tenha pelo menos uns 10 fundos de 10 a 15 fundos para você ampliar a sua diversificação e trazer uma maior segurança pros seus investimentos e se você já tiver muito dinheiro investido por exemplo o valor de um imóvel investido em fundos imobiliários aí já é interessante você ter de 15 até 20 fundos imobiliários não precisa ter muito mais do que 20 Porque os estudos mostram que 20 ativos é o máximo da diversificação que te protege de riscos mais do que isso uma diversificação maior do que 20 não te traz uma proteção adicional isso segundo inúmeros estudos que já foram feitos por economistas investidores de sucesso no Brasil e no mundo ah lei Então por que que você tem 23 Fundos se o máximo recomendável é 20 pessoal esses números não são cartesianos não são uma coisa imposta objetiva Você pode ter um pouquinho mais um pouquinho menos isso não faz diferença a gente fala nesse referencial de até 20 fundos para quem tem muito dinheiro investindo em fundos imobiliários pra pessoa não ter 30 40 50 Fundos isso não traz um prejuízo mas te traz muito mais trabalho porque você vai ter que ficar acompanhando 30 40 50 Fundos que não vão te trazer uma segurança adicional em termos de diversificação enquanto que você poderia ter 15 20 20 e pouquinhos Fundos e você teria menos trabalho gerenciando esses Fundos acompanhando esses Fundos então é por isso que esse é o número máximo recomendável em torno de 20 depois que você definir o número de fundos que você vai ter na sua carteira de acordo com o valor que você vai investir você precisa definir o percentual que você vai ter em fundos de papel e o percentual em fundos de tijolo eu tenho por exemplo como vou mostrar para vocês daqui a pouquinho quando eu mostrar minha carteira inteira 38% da minha carteira está em fundos de papel e 62% em fundos de tijolo os fundos de papel em linhas Gerais pagam um dividend maior do que os fundos de tijolo Mas por outro lado o risco dos fundos de papel em linhas Gerais é um pouco maior do que os fundos de tijolo porque fundos de papel investem em crise certificados de recebíveis Imobiliários que são dívidas dívidas do segmento imobiliário E essas dívidas podem sofrer calote se o devedor não for um bom devedor Existem várias classificações também de fundos de papel de acordo com o risco que eu vou mencionar daqui a pouquinho mas de forma geral São Fundos que entre entregam um dividend yield maior Ou seja pagam mais dividendos porque tem um risco um pouco maior enquanto que os fundos de tijolo em linhas Gerais podem ser considerados mais seguros porque eles investem em móveis físicos em propriedades de fato que podem ser escritórios galpões shoppings entre inúmeros outros tipos de imóveis físicos Então essa divisão que eu fiz 38% em fundos de papel 62% em fundos de tijolo atendem o meu perfil de risco eu tô confortável com essa divisão se você de repente for uma pessoa muito conservadora você pode querer ter mais fundos de tijolo e menos fundos de papel se você for um investidor mais agressivo você pode querer ter mais fundo de papel e menos fundo de tijolo Então você vai dividir de acordo com o seu perfil de acordo com o risco que você quer assumir dentro da categoria de papel existem fundos com diversos perfis de risco Existem os High grade que tem menos risco que tem devedores daquelas Cris aquelas dívidas que Eu mencionei com uma qualidade maior devedores mais seguros devedores que dificilmente vão deixar de pagar a dívida depois Existem os fundos de papel que são chamados de Middle Risk ou seja risco médio então eles já têm devedores que T um grau de risco um pouco maior e existem aqueles fundos de papel que são chamados de yeld esses T devedores mais arriscados eu me concentro na minha carteira nos fundos High grade aqueles que tem menos risco eu tenho apenas um fundo que é considerado railde na minha carteira mas isso vai depender também do risco que você quer correr eu não gosto de ficar correndo muito risco em fundos imobiliários eu prefiro ter uma previsibilidade maior eu deixo para correr mais risco com outras categorias de investimento não com fundos imobiliários depois dentro da sua categoria de fundos de tijolo você precisa definir o quanto que você vai querer ter em cada subcategoria quanto em logística quanto em shopping quanto em Lajes corporativas que são os escritórios quanto em renda Urbana isso vai depender também do risco que você quer correr tem segmentos que são considerados mais seguros como logística tem segmentos que são mais voláteis e arriscados como os fundos de escritório que inclusive T sofrido bastante eu vou mostrar para vocês na minha carteira aqui os únicos Fundos que estão realmente assim sofrendo na minha carteira são os três fundos de escritórios que eu tenho porque é um segmento que desde a pandemia está passando por grandes dificuldades principalmente por conta das altas taxas de vacancia Então você precisa definir o quanto que você quer ter em cada categoria E quais categorias você quer ter na sua carteira outra premissa que eu sigo é não ter um único fundo imobiliário representando mais de 10% de toda a minha carteira de fundos imobiliários eu tenho Fundos que eu gosto muito que às vezes até dá vontade de ultrapassar esses 10% porque são Fundos que eu considero muito bons mas eu me seguro para que esses Fundos não passem dos 10% porque senão você está prejudicando a sua diversificação não adianta nada você ter 20 fundos imobiliários e ter um único fundo imobiliário que representa 15% da sua carteira por exemplo e os outros representam bem pouquinho então eu mantenho essa diversificação de forma que nenhum fundo individualmente represente mais do que 10% da minha carteira global de fundos imobiliários e uma outra premissa que eu sigo é nunca investir em fundos imobiliários que sejam mono ativo ou seja fundos de tijolo que só tenham um imóvel ou que tenham uma diversificação muito baixa só dois três ativos por exemplo por se acontece algo com um desses ativos o fundo praticamente acabou o fundo vai ser muito prejudicado e você que investe nele vai ter sérios problemas então quanto mais diversificado o fundo for tanto o fundo de tijolo em número de móveis físicos como também nos fundos de papel em números de Cris que são as dívidas quanto mais diversificado melhor porque se um devedor ali não pagar alguma daquelas dívidas você tem as outras ali para assegurar que o fundo vai continuar recebendo os pagamentos e repassando na forma de dividendos pros cotistas bom pessoal então explicadas essas premissas como que eu montei a minha carteira premissas que você pode aplicar também para montar a sua própria carteira de fundos imobiliários que faz sentido para você eu vou agora mostrar todos os 23 fundos imobiliários dividindo eles por segmentos então primeiro uma visão geral como eu já falei para vocês eu tenho 38% em fundos de papel e 62% em fundos de tijolo e esses fundos de tijolo são divididos da seguinte forma 31,53 por em fundos de logística que é o segmento que eu mais gosto 14,06 em fundos de shopping 8,32 em fundos de escritórios e 88,09 por em fundos de renda Urbana Então vamos começar pela categoria de fundos de papel vou mostrando cada um dos Fundos não vou me aprofundar em cada um deles porque senão o vídeo vai ficar muito longo mas vou falar rapidamente de cada um deles e o percentual que cada um representa na minha carteira de fundos imobiliários Então vamos lá meu primeiro fundo de papel é o knsc11 que representa 7 , 11% da minha carteira total de fundos imobiliários uma observação pessoal aqui nesse vídeo eu não estou trazendo os fagros tá porque eu considero os fagros um outro investimento muita gente coloca os fagros junto com os fundos imobiliários mas eu não gosto de misturar Porque fagros apesar de terem muitas semelhanças com fundos imobiliários são um investimento do agronegócio então é outro setor da economia completo amente diferente então eu nunca misturo os meus fagros com os meus fundos imobiliários depois Futuramente eu posso gravar um vídeo mostrando os meus Fi agros mas nesse vídeo aqui apenas fundos imobiliários o knsc11 é um fundo da gestora kiné uma gestora muito reconhecida uma empresa que pertence ao Itaú e ele é um fundo que tem papéis atrelados ao CDI e papéis atrelados ao IPCA então ele tem essa diversificação eu gosto de ter e essa diversificação o dividende yield dele nos últimos 12 meses como vocês estão vendo aqui nas informações que eu peguei do investidor 10 foi de 10,43 por então ele paga bons dividendos P sobre VP em 1,02 tá praticamente no seu valor justo lembrando P sobre VP igual a 1 você está pagando o valor justo acima de um está pagando um pouquinho mais caro abaixo de um está pagando barato e é um fundo base 10 uma cota Custa apenas r$ 9 e ele é considerado um fundo High grade segundo fundo da minha carteira de papel é o rbrr11 outro fundo considerado High grade ou seja de baixo risco P sobre VP praticamente no valor justo 0,97 e pagando dividendos de Quase 10% também muito bom e foi um fundo que teve uma valorização expressiva nos últimos 12 meses mais de 14% depois eu tenho o mcci 11 6,99 da minha carteira ele é da gestora Mauá P sobre ivp também 0,98 praticamente no valor justo pagou um dividendo de 11,18 por nos últimos 12 meses e também é considerado um fundo High grade devedores de alto nível que dificilmente vão dar problemas vão deixar de Honrar as obrigações Depois tem o kncr11 esse fundo é muito famoso também da gestora kinia que representando s 5,16 do meu patrimônio e o kncr11 é considerado o maior fundo de papel em valor patrimonial como vocês estão vendo aqui nesse ranking do investidor 10 de fundos por valor patrimonial veja que na verdade o maior é o knip11 também da kinia só que ele é fechado para investidores qualificados aqueles que T mais de R 1 milhão deais então excluindo ele a gente tem o XP ml11 que é o maior fundo de tijolo e na sequência O kncr11 que é uma maior fundo de papel P sobre VP 1,03 também próximo do valor justo e dividend em 12% uma valorização também grande nos últimos 12 meses esse fundo foca apenas em papéis atrelados ao CDI e não IPCA ele não tem nada de PCA ele é focado em CDI enquanto a celic estiver ainda em Patamares elevados como está hoje em 10,5 ele vai continuar entregando bons dividendos se a cque cair muito futuramente o que APAR ente não vai acontecer tão cedo aí ele vai começar a pagar menos vamos seguir agora já para um fundo Middle Risk risco médio que é o recr11 pebre ivp dele tá um pouco mais baixo 0,91 dividendo de 11,57 teve uma pequena valorização nos últimos 12 meses depois tenho também na minha carteira o famosíssimo mxrf11 que também pode ser considerado um fundo Middle Risk tá ali na divisa de Middle Risk para High grade é o maior fundo imobiliário da nossa bolsa em número de cotistas veja que o p sobre VP dele 1,05 dividend de 12% e para finalizar eu tenho um fundo que pode ser considerado High tá ali no limar de Middle Risk para highd ou seja um fundo já de mais alto risco que é o BC R1 P sobre VP dele tá bem baixo 0,76 dividend de um pouco maior que os out outros 13% teve uma pequena desvalorização nos últimos 12 meses Então essa foi a minha carteira de fundos de papel agora vou entrar nos fundos de tijolo Começando por logística que é a maior posição depois Shopping a segunda maior depois escritórios e por fim renda Urbana Então vamos pra categoria logística que representa 31,53 do meu patrimônio antes disso para quem está se perguntando como que eu invisto em Fundos imobiliar Qual que é a melhor corretora eu indico a corretora XP com a assessoria gratuita do nosso parceiro ihub investimentos o escritório credenciado da XP que vai te ajudar nos seus investimentos você pode falar com um assessor mesmo que você esteja começando agora com R 1 Todo mundo vai ser atendido pelos profissionais da ir Hub se você tiver mais dinheiro investido Você pode ter um acessor exclusivo para você também e fizemos uma parceria muito bacana com ihub que te dá uma série de benefícios o primeiro deles mais importante é que você abrindo a sua conta clicando no link da descrição ou escaneando aqui o QR Code que tá aparecendo na tela você vai fazer um rápido cadastro lá na ihub nome e-mail telefone na sequência vai abrir a sua conta na XP investindo a partir de r$ 1. 000 você vai ter acesso a relatórios com recomendações de investimento das melhores casas de análise do Brasil Sem pagar absolutamente nada relatórios da borf da levante da própria XP também vai ter acesso a planilhas para te ajudar nos seus investimentos no controle dos seus investimentos tem muito material bacana lá a única coisa que você precisa fazer para ter acesso é abrir a conta e investir a partir de R 1. 000 em qualquer investimento que você quiser não precisa ser fundos imobiliários Lembrando que a XP é isenta de taxas para fundos imobiliários não cobra corretagem você não paga nada e ainda vai ter a assessoria gratuita dos profissionais da ihub um escritório com mais de 10 anos de experiência quase R bilhões reais sob gestão uma equipe extremamente qualificada e investindo a partir de r$ 5.
000 você já pode pedir o seu cartão Black da XP então não perca tempo abra já a sua conta para garantir esses benefícios link na descrição ou no k Coach vamos lá então fundos de logística primeiro deles btlg11 representando 8,70 33% da minha carteira lembra que eu nunca Passo dos 10% num único ativo esse fundo é hoje a maior posição individual na minha carteira de fundos imobiliários mas ele não ultrapassa 10% é um fundo que eu gosto muito porque ele é muito diversificado é um dos maiores também da bolsa em valor patrimonial P sobre VP 1,03 dividendi de de quase 99% que é bastante para um fundo de tijolo Lembrando que fundo de tijolo em geral paga menos que fundos de papel como eu expliquei e 9% para um fundo de tijolo é bastante coisa próximo fundo é o xplg11 representando 6,76 da minha carteira total de fis é um fundo que tá com peço ivp baixo 0,93 dividend deild também na casa dos 9% e é também um fundo super diversificado em números galpões indem diferentes estados o segmento de logística eu gosto muito porque é um segmento que dificilmente sofre com crises com a pandemia os shoppings sofreram muito tiveram que ficar fechados perderam muita receita escritórios nem se fala até hoje estão tentando se recuperar da época da pandemia e mesmo fundos de renda Urbana dependendo do que acontecer podem sofrer um pouco também fundos de logística é mais difícil sofrerem com esse tipo de problema foi a única categoria de fundos que não teve grandes prejuízos com a pandemia porque as indústrias as empresas sempre precisam desses fundos para armar armazenar os seus produtos que vão ser depois distribuídos pros grandes centros urbanos e é por isso que dentro da categoria de tijolo é a minha maior concentração nos fundos de logística depois na sequência eu tenho o brco11 representando 6,19 da minha carteira pesso ivp 0,95 dividend também na casa dos 99% e ele é também um fundo bastante diversificado bons Inquilinos e bons galpões na sequência O hglg11 que é o maior fundo imobiliário de logística na nossa Bolsa de Valores em valor patrimonial peo BR ivp 1,03 e o dividend em 8,14 por um pouquinho menor do que os outros que eu mostrei também é um fundo super diversificado e para terminar eu tenho VG 11 apenas 4,72 da minha carteira P sobre ivp 0,8 esse tá mais barato dividend de o 8,37 Esse foi o único que não vem apresentando bons resultados em termos de valorização da cota ele teve uma desvalorização de mais de 7% nos últimos 12 meses Então esse é um fundo que não está hoje com um desempenho muito bom agora vamos para os fundos de shopping que representam 14,06 da minha carteira ah Alexandre mas eu quero me aprofundar nos fundos imobiliários quero aprender a investir melhor quero entender melhor o que eu ainda que você seja o meu aluno do curso Liberdade financeira o link está na descrição ou aqui no QR Code que é o curso que eu te ensino a investir do zero não só em fundos imobiliários mas em todos os investimentos que existem de renda fixa renda variável investimento exterior previdência privada tem até aulas de criptomoedas é um curso completíssimo tem o meu suporte todo mês eu faço lives para os alunos para tirar dúvidas e também você pode mandar as suas dúvidas que você tiver a qualquer momento pra nossa equipe de especialistas então é um curso perfeito para você começar os seus investimentos ou para você angariar mais conhecimento e poder investir melhor e ter mais resultados para alcançar a sua liberdade financeira mais rápido como eu alcancei a minha eu vou te ensinar o passo a passo para você alcançar a sua também para vocês terem ideia essa carteira de fundos imobiliários Tô mostrando para vocês nesse vídeo me paga todos os meses aproximadamente 8. 000 entre r 8 e r$ 9.
