Casa multimilionária de Brumerin. Você tá fiado hoje para nosso conselho Ven? A gente tá num estágio onde dá para comprar muito bem as coisas.
Mes eu sou muito machucado com ela. O mercado ele tá premiando as empresas que fazem isso. Tô em dúvida agora.
165% de subir. Será que vai igual? Eu vou investir 1 milhão deais hoje e eu vim na casa do meu sócio Bruno Perini.
Aliás, Perini que vai fazer um cafezinho para nós agora. Porque quando eu preciso tomar decisão, eu geralmente recorro a conselheiros. Eu sou um profissional na área de investimentos, mas é aí onde mora a sabedoria.
Não é porque você é profissional, porque você é bom demais na sua área. Você não vai pedir conselho para ninguém. Você precisa pedir conselho, porque às vezes as pessoas estão vendo coisas que você não tá.
E imagina que bom você ouvir um conselho que mude a sua decisão, significa que isso vai mudar o seu resultado. Então eu vim aqui pra gente conversar um pouquinho. Você tá afiado hoje para dar uns conselhos, Pen?
Sim, estou afiado. O Pente sempre tá afiado, né? O cara que lê todo dia tá sempre afiado e um cara que acabou de ter uma filha também geralmente tá afiado, né?
Ele fica lá com a Maria Teresa de novo, cadeira de balança ali, pensar bastante coisa. Você lê quando você tá lá com ela? Com ela eu não consegui fazer leitura ainda não.
Eu já consegui. Depois que eu botei ela para dormir no berço, eu fico lá, né? E aí fico com o livro enquanto eu só faz os barulhinho dela lá, chiar um pouquinho.
Aí chega, dá um tapinho na bunda, ela volta a dormir. Ó, deixa eu mostrar pro perini só como estão minhas posições hoje pra gente ver o que que a gente vai fazer. Ó, a gente hoje na carteira a gente comprou duas vezes Soja 3.
Então, cara, a gente comprou 1 milhão, depois 1 milhão de soja 3. E, aliás, saiu balanço de soja 3. Aí saiu ontem, a ação disparou, ela subiu ontem 10%.
Eu vi no teu story, você viu? Eu vi. Aí aí as pessoas falam assim: "Puta, que sorte, você deu sorte.
Cara, eu realmente sempre achei que sója 3 tava num período muito interessante e continua. Por isso que eu mantenho as ações. Inclusive hoje tá subindo mais 2,57% soja 3.
Então a gente tem um pouco de soja 3 que tá indo muito bem. Você gosta de Banco do Brasil, né, Peline? Gosto.
Barato para caramba, né? Não necessariamente do banco em si, mas do da relação do preço, oportunidade, assim. É o é um banco que cresce ainda, apesar de ser gigantesco.
Talvez esteja muito barato que o pessoal tem medo de gerência governamental, mas tem muito banco antes para ser usado pelo governo até chegar no Banco do Brasil. Corre menos risco do que uma Petrobras, por exemplo. Banco do Brasil eu comprei com você, né?
A gente tava no campo jornal. Jordão, no encontro do club do nosso master. É, agora essa daqui eu dei uma porrada.
Eu comprei asa 3. Comprei asa 3 a 23,15, cara. Aa 3 é qual empresa?
É Areo. Areo que mudou o nome agora do grupo. Virou asas que eles se fundiram com o grupo Soma.
Quando a gente fez o valuation dela, tinha um problema que o custo capital dela era muito alto. Crescendo, é como se ela perdesse valor. Se eu investisse é como se eu perdesse valor.
Todo mundo foi contra e tudo mais. E no F das contas subiu já, cara, uns 90%. Caramba, botei 1 milhão.
Tá com 857 em quase dois meses. Uma tacada boa. Sunepar compramos e poxa, dei uma porradinha legal também.
Compramos duas vezes. Tem 2 milhões de Sanepar. Eu gosto de Sanepar também.
Tem na minha carteira. Aliás, eu acho que você foi um dos caras que me acendeu pra Sanepar. Eu lembro que em um dos episódios que você gravou de vlog, eu falei de Sanepar, né?
Porque não vai ser disruptado, né, cara? E eu não conheço uma pessoa que experimentou água encanada tanto para receber água quanto para mandar o esgoto embora e falou: "Cara, isso aqui não vale a pena não. Vou me desplugar desse serviço e usar uma vala e pegar um água com balde no rio.
" O meu pit foi esse. Eu comecei o vídeo, eu lembro san parar falando assim: "Cara, imagina uma empresa que vende um produto que os clientes falam que se pararem de comprar eles vão morrer". Quem bebe água aí?
Você bebe água, Bruno? Muita água. Muita água.
Várias vezes ao dia. Várias vezes ao dia. E se você não beber água?
Eu morro. Não tem uma empresa melhor, né, cara? Assim, é uma coisa incrível.
É água. E, aliás, eu eu tem uma coisa que eu tô com muito medo, sabe, Perine, que é o seguinte. Eu sou o cara maluco da IA.
Eu acho que a Ia vai dominar tudo e vai substituir todo mundo e todos em algum momento. E eu fico pensando quais negócios são mais difíceis de serem ruptados, né, ou substituídos. E aí quando eu olho pra Cenepar, ela é um desses negócios porque aí ela pode fazer tudo, mas e água, mano?
Aí eu tenho SEMIG também, cara. Semig é loucura porque é muito barato, cara. Semig, pô.
É Sanepar, Semig, Banco do Brasil. A gente tá num estágio onde dá para comprar muito bem as coisas, né? Até o Howard Marx, ele diz que você não fica rico comprando coisas boas, mas sim comprando bem as coisas, porque tem coisa boa que fica muito cara às vezes.
Agora tem coisa boa que tá muito barata. A gente não sabe até quando vai durar isso. Talvez acabe aí depois da próxima eleição, talvez não, mas com certeza vai dar saudade no futuro.
Vai. Aí tem [ __ ] XP Malls, a gente deu uma cacetada também, né? A gente comprou duas vezes, a 95,67 e a R 96,23.
E ele tá hoje R$ 106,18. O tesouro renda mais esse daqui é porrada, hein? Porque a gente já tá subindo já ou não?
Ah, deve tá. Daqui a pouco eu quero, se tiver algum computador pra gente olhar, que eu vou querer que a gente veja alguns dados porque se eu não me engano o tesouro renda, mais agora explodiu, porque a taxa de juros futura, quando a gente começou a comprar pelo menos para 2035, ela tava 15%, o day futuro tava 15%, a última vez que eu vi tava 13. 5%.
É, já é uma queda bem relevante, cara, pro duration longo lá de 50 anos essa negóci. Tô querer bater um pouco disso porque se tiver num preço bom, eu queria comprar mais ainda mais. Mais com certeza quero comprar mais.
Renda mais para das melhores oportunidades que tem para mim pelo menos. Agora eu precisava comprar um pouco em dólar e eu acho que tudo tá meio caro lá fora. Então eu comprei VCLT que é um ETF.
Eu comprei duas vezes, então comprei 2 milhões. Basicamente paga quase 6%. A gente comprou junto uma vez, né?
Sim. A gente comprou junto. E Bitcoin que se eu for per falar que pô até minha avó tem tem isso.
Vai falar que tá pouco. Tá com quanto agora em Bitcoin? Eu comprei três vezes Bitcoin.
Tá com 3 milhões. É, comprei três. Aí subiu, né?
Subiu um pouco e tal. Comprei caro Bitcoin, depois comprei médio, depois comprei muito barato. Então tô tô ganhando dinheiro em Bitcoin, né?
Pô, Bitcoin uma cacetada, né? 102. 000, cara.
102. Agora você tem unos bitcoinzinho, Júlio? Eu tenho.
Tem unos bitcoinzinhos? Cara, eu comprei no primeiro viver de renda cripto em 2021. Sério?
Durante um tempo eu xinguei o perímetro todos os dias da minha vida. Preço médio é 170, 180. 000.
E aí quando subiu você começou a falar que você era fodão. Não, eu falei, é sempre assim, você xinga o cara quando cai e quando sobe. Você é o fodão.
Não de César. O que é de César? Perin é meu Deus.
ou vamos ver lá um contra pra gente dados. Posso levar só essa parte? Claro, claro.
Pô, vou levar também o Ah, a gente tá aqui na casa do escritório. Casa multimilionária de Bruno Perim. Po jogar xadrez, sei lá.
Eu jogo, mas eu não sou um exímio jogador, né? Eu sei mexer as peças. Ele já abre com a defesa do rock ali, já cruza a torre comente jogou xadrez.
É, entre a gente era um hobby que a gente tinha ficar jogando. Agora, evidentemente, temos menos tempo para isso, né? Fala uma coisa, se você entrar no tesouro aí, tesouro renda mais, qual taxa que tá hoje?
Tesouro renda a Mais 2065, que é aquele de prazo mais longo, tá? E PCA mais 7. 05.
Você lembra quanto é que você comprou? Porque chegou a bater 7. 5 de taxa, né?
Eu cheguei a pegar acho que a 7. 4 e a 7. 25.
É, pegou bem, cara. Não tá ruim não, cara. Poxa, nessa taxa ainda tá incrível, não.
7%. A gente ficou nisso daí, talvez em 1% do tempo na história. Quando isso aconteceu, deu muito bom.
Mas você lembra o cálculo lá de duration desse título? Que esse título aqui, para quem não viu, ele acumula o seu dinheiro até 65 e aí começa a te pagar mensalmente durante o período de 20 anos, acaba de pagar em dezembro de 84. Então o prazo médio de vencimento dele, o duration, é isso, né?
Dá 50 anos. Mas assim, eu não descarto não. Eu para mim dá para botar um milhãozinho aí.
Vamos ver como que tá as outras coisas. Mas taxa tá muito boa ainda, cara. Não tá tão boa quanto mas tá incrível ainda.
Tá um pele de semig aí per que semig assim é coisa que eu não sou apaixonado, mas assim energia não dá cara a gente precisa de energia para tudo né J? Não tem com certeza. E a última vez que eu vi o pele bem que tava tão ridiculante barato.
4. 2 [ __ ] negociando quase no valor patrimonial. Cara, você tem um sono que é um pele de 4.
2? Significa que você paga R$ 4 e recebe R$ 1 por ano. É mais ou menos isso.
Ela negocia ao preço CBidade 2. 6. Dividendo tá em 18% nos últimos 12 meses.
Isso é bizarro, né? 18%. Quant?
Ah, não é, deve ter algum atípico aí se não tiver, peg os últimos 12 meses. Você consegue ver aí no status investe, algum site um pouco do crescimento da receita para ver se realmente é steady growth assim? Se pega o o Kiger, que é esse crescimento composto analita, tá em 10% ao ano nos últimos 5 anos, mas os lucros crescem 20% ao ano nos últimos 5 anos.
Semig. De SEMIG. Caramba.
Então tá crescendo bem assim, ó. É uma empresa boa mesmo, por um preço baixo. É porque assim, o mercado começa a andar, cara, o que tá ruim sobe, o que tá barato, então, mas vamos supor que não suba, porque a gente muitas vezes as pessoas compra ação só pensando que assim, o preço precisa subir.
Vamos supor que não suba e semig fique no mesmo preço. Se a cada R$ 4 que eu pagar eu ganhar R$ 1 por ano, você tem noção do que que é isso? Isso aqui é muita coisa.
Qual investimento de renda fixa vai dar isso? Supondo que será o conservador? Não tem como.
É muita rentabilidade, cara. E aí eu pego esse um e compro mais ações, mais ações. Vou vir mais acionista, vou multiplicando minha renda.
Cara, não descarta sem mig. Tá muito, muito interessante, cara. E gente, de novo, só lembrando, mas eu falo assim, eu tô falando, pensando na minha vida, tá?
Você nunca deve me copiar, não é uma recomendação para você. A gente tem os analistas da Finclass, para você que quer assinar Finclass, etc e tal, você toma sua própria decisão. Isso aqui é o que eu tô fazendo e compartilha minha jornada com você há já, sei lá, 8 anos investindo publicamente, alguma coisa assim.
Você já olhou Copasa alguma vez? Copasa é basicamente o mesmo negócio de Sanepar, só que é no estado de Minas Gerais, né? Mas Sanepar é mais barata que Copasa.
Você tem Copasa? Eu tenho, eu tenho Copasa e tenho Sanepar. Eu tenho as duas.
Como que tão os números de Copasa? Pele de Copasa tá em 6. 5, preço valor patrimonial tá em 1.
06. Se a gente olha aqui, né, ela negocia três vezes o Abdidá. Ela tem crescimento de receita nos últimos 5 anos de 8% e de lucro de 10%.
Eu, Thiago, eu imagino que a gente tem três tipos de diversificação. A gente tem a diversificação entre, primeiro, classes de ativos, né? Fundo imobiliário, ações, renda fixa, etc.
A segunda coisa é que dentro das classes de ações eu preciso diversificar os ativos. Então, dentro de ações, eu preciso ter ações diferentes. Mas para enquanto você começa a comprar muita ação do mesmo segmento, imagine que minha carteira é composta de Santander, Banco do Brasil, Caixa, Itaú e Bradesco.
Não tá tão diversificada assim minha carteira interf do setor financeiro, então, do que ficar fazendo stock picking, né? Copasa pode ser uma empresa interessante. Lembros, acabei chegando em Sanepar e aprofundei um pouco mais nela, né?
Mas quando eu comprei Copaz Sanepar, elas estavam bem mais similares, né? Porque agora, por exemplo, Sanepar tá ridiculamente barato mesmo, cara. Tá negociando a 0,75 do valor patrimonial.
Tá mais barato comprar uma na bolsa do que tentar fazer do zero, né? Não é pouco, é 25% mais barato. Só tem que tomar um pequeno cuidadinho só com ela, porque o resultado dela saiu agora, acho que foi semana passada.
O lucro dela do trimestre foi muito mais alto que o normal, porque eles reconheceram já o 800 e poucos milhões do precatório, né? Então assim, aí dá uma distorcida, o pele fica um pouco mais baixo. É o pele fica para baixo pro lucro.
Não tô baixando. Quer saber qual é a posição da minha carteira hoje? Chama é melios.
Cara, eu comprei melios, preço médio de R,34. Agora tá negociando a a 8,88. [ __ ] cara, tem dois meses tá com 165% de subida.
Eu comecei a comprar quando saiu aquele fato relevante falando que eles iam colocar 10% do caixa em Bitcoin. Aí todo mundo viu isso, deram repercussão nas mídias sociais, só que se você lesse o fato relevante no final tava lá. Estamos fazendo estudos para avaliar o crescimento da estratégia de usar Bitcoin na tesouraria, virar uma empresa focada em Bitcoin, como entrou muito fundo, né?
Eu acho que talvez já esteja até aprovado, mas eles querem fazer o que a Michael Strategy fez lá fora de virar um investment banking de Bitcoin. Então a MicroSrategy, ele pega dinheiro por custo baixo para investir em Bitcoin, que nos últimos 10 anos subiu 77% ao ano em dólar. Em real, ele subiu mais do que isso.
Fui comprando, não era muito líquido o papel, né? Fui comprando todo dia um pouco. Aí juntei 600.
000 papéis, deu uns 2 milhões de investimento. Agora já tá os dois viraram cinco. Mérios.
Eu sou muito machucado com ela, cara. Eu comprei o queijo de mérios lá no começo, né? E aí eu paguei R$ 1 milhãoais em mérios.
virou R$ 9 milhõesais. E aí o pessoal acha às vezes que eu perdi o timing, pô, olha só, você perdeu timing, haha, otário, etc. , né?
O pessoal da internet adora fazer isso, mas o que aconteceu de verdade foi que na época subiu tão rápido e até mais do que eu imaginava, que eu pensei o seguinte, cara, por mais que eu falo todos os meus vídeos que não uma recomendação, não me copia, não me segue, eu tenho certeza que eventualmente alguém comprou mé porque eu comprei. Por mais que toda vez eu fale: "Não faz isso, não faz isso". E aí eu fiquei pensando, cara, se eu pego e saio e vendo 9 milhões agora, as pessoas vão pegar e se por acaso o papel cair depois disso, vão falar: "Ih, ó o primo, ele manipulou o mercado.
" Aí eu botei uma grana no bolso. Eu falei: "Quer saber? Acho que manter a minha postura, a minha imagem vale mais do que eu ganhar esse dinheiro.
E aí as ações caíram mesmo, caíram de 9 milhões para oito, para 7, para se para 5, 4, 3 2 1 e depois abaixo 1 milhão. E aí quando chegou esse preço, putz, me machucou muito porque acho que tiveram algumas decisões que não foram tão alinhadas com acionista, na minha visão. E agora a Mérios indo para essa direção, você ficou meio em dúvida, né?
Por que que você acha, Perina, assim, que uma empresa que muda a tese dela e a tese passa a ser de fato pegar o caixa e a invés de dolarizar, criptonizar, digamos assim, né? Passar para Bitcoin, basicamente esse caixa. Por que que isso aqui faz uma companhia se valorizar?
A MicroSrategy, quando ela fez o movimento, ela começou a fazer isso, se eu não me engano, em 2021, né? E eles valiam 500 milhões de dólares em bolsa. Hoje eles valem alguma coisa próxima de 80 B.
Mas o que é interessante que as empresas todas que fizeram esse movimento, todas subiram muito. Mélios no meu preço médio subiu 150, mas se pega do começo do ano que era mais baixo ainda, antes de ter qualquer tipo de notícia, quem comprou naquela época por algum motivo já tá com mais lucro do que isso. Então o mercado ele tá premiando as empresas que fazem isso.
Por quê? Talvez por acreditar que lá na frente esse Bitcoin vai ser vai poder ser utilizado para outras coisas ou o preço dele vai est muito mais alto, né? Que me levou a comprar mélios na época.
Agora os dados são diferentes. É que eu olhei, cara, todo mundo que fez isso subiu muito, mas considerando que Emélios não vai fazer isso, deixa eu olhar o negócio hoje. Eu pensei, pô, o negócio não tá caro, tá dando resultado agora, os últimos 12 meses, não, mas os últimos dois trimestres sim.
E possivelmente eles vão ter esse tirão de preço que aconteceu com várias outras empresas lá fora. Então, se o mercado acha que elas têm que valer muito mais quando fazem isso, né, algum motivo eles têm para isso. Então, mas esse é o ponto, esse é o ponto.
Acho que acho que a análise, a sua análise foi correta. Tipo, [ __ ] todo mundo que fez isso, o mercado deu um prêmio para eles, etc. E eu acho que quando eu vi isso, eu também imaginei, pô, vai ter um prêmio nisso.
Não teve para mim um grande motivo que fizesse a empresa valer mais, que não fosse um timing de o mercado olhar para isso e pagar mais por isso. Mas um outro ponto que o o pessoal de cripto tem comentado é sobre um conceito que eles chamaram de Bitcoin yeld. Então, tem o dividend y tem o Bitcoin y que é isso?
Essas empresas, como elas conseguem emitir dívida para comprar mais Bitcoin, então com o passar do tempo, acionista tem mais bitcoins por ação. Por isso que pode ser interessante, não tô falando para não comprar Bitcoin e comprar as empresas, mas pode ser interessante para diversificar que você tem essa empresa, porque no tempo ela vai acrescentar mais bitcoins a sua ação por conta de dívida ou aumento de capital, operações, etc. Mas aí, qual que é a diferença então de um pessoa física se endividar para comprar mais Bitcoin?
Pô, por que que eu mesmo não empresto dinheiro pro Júlio ou pro meu primo ou abro uma banquinha lá e falo: "Cara, você quer pegar empréstimo? " Igual a J faz, por exemplo. E é muito mais seguro fazer isso via uma empresa.
Então, com Bitcoin pode ter o mesmo raciocínio. A pessoa pode pegar dívida para comprar Bitcoin? Pode, tem gente que faz isso, mas a empresa é bem tocada tende a fazer isso de uma forma melhor, sem falar que essa empresa ela tem, por conta de tá listada em bolsa, uma chance de ver uma apreciação muito grande das suas ações, enquanto a pessoa física não, ela vai ganhar o dinheiro, tá?
Diferença entre, cara, peguei dívida 10 e tô comprando um negócio que subiu 100. Pô, torço muito por você, mano. Você sabe disso.
Mas essa daí eu vou, acho que eu vou ficar fora, hein, Julinho. Se eu passo, essa daí eu vou passar, cara. É um [ __ ] movimento especulativo, entendeu?
Não é que, ah, mas Thaago, você também tá, eu tô especulando comprando ação, mas eu eu vejo uma lógica diferente assim, até porque ela subiu muito já e até agora ela só tem uns 10% de Bitcoin, não comprou mais nada ainda, né? Tem que colocar isso na mesa. O foco é muito importante o negócio, [ __ ] E disso daqui, bicho, para você gerenciar operação e tocar é difícil, cara.
Eu sou um cara pró bitcoin, tenho Bitcoin, sabe disso, compro volta e meia. Essa daí eu vou vou pular, cara, pelo menos por enquanto. Vamos ver o que acontece.
Aliás, você tá vendo aqui que eu e Perini a gente ganha dinheiro os dois, só que ambos somos muito complementares. A gente tem algumas visões distintas em algumas coisas. Então, por isso é bom você aprender com os dois, seguir os dois.
E é por isso que pela primeira vez na nossa história, a gente tá lançando o domão junto com o viver de renda. Então a gente vai lançar o dom ao viver de renda. E junto disso a gente ainda vai te dar todos os treinamentos que a gente fez aqui no grupo Primo até agora.
Então vai ser a plataforma da Finclass. Você vai ganhar a assinatura da FCS, você vai acessar todas as carteiras recomendas da Finclass e todos os cursos praticamente que a gente já fez. São mais de 17 cursos que a gente já fez pelo preço de um e você vai pagar esse um e você ainda vai ganhar mais uma assinatura para você dar de presente pra sua esposa, pro seu marido, pro seu filho, pra sua filha ou para quem você quiser.
Então é uma coisa que a gente nunca fez antes e talvez a gente nunca faça de novo, tá? Então aproveita, entra na lista de espera, tá? E perin quer falar alguma coisa?
Só que é a melhor oferta que a gente já fez na vida, cara. Teve concorrente falando: "Cara, assim você me quebra". Eu falei: "A oferta realmente é animal".
É animal mesmo. Realmente é animal. O negócio do grupo Primo, a gente tem um business educacional, mas no final das contas o nosso negócio hoje é cuidar do dinheiro dos nossos investidores.
A gente tem quase 11 bilhões hoje a gente a maior construimentos do país, a que mais cresce e cada mês a gente tá crescendo a quase um ritmo de 1 bilhão. Então a gente deve chegar em breve a R bilhõesa. O nosso business de fato é cuidar do dinheiro dos outros.
Esse é o nosso negócio. E o negócio de educação acaba virando quase que um propósito nosso que tem fins lucrativos, mas é mudou um pouco a nossa dinâmica. Por isso que talvez a gente tá fazendo uma oferta que a gente nunca fez antes, tá?
Aproveita, ó. Então, link na descrição e eu quero coisa na tela que você tiver. Mas vamos investir em que hoje então?
Vamos investir. Investir o qu? Não sei, cara.
Que mais aí, perin que a gente tem de bom, hein, cara? Consegue dar um um check em em soja três? Eu tenho uma tendência, cara, a a não sair diversificando tanto meu capital, porque senão você pulveriza demais, é mais difícil de acompanhar.
Pô, é difícil você acompanhar uma empresa de verdade. Você que investe ações, você lê o balanço delas, você lê os reportes trimestrais que saem, é difícil, não é? Talvez você não leia de nenhuma.
Agora imagina você fazer isso de várias empresas. Quanto mais empresas, mais difícil gerenciar. Então eu prefiro empresas que eu conheço e sei o que estão, o que tá passando, o que tá acontecendo, o case do que sair alocando um monte, né, cara?
Então eu tenho um pouco dessa dúvida aí e matematicamente também não faz sentido ter 30 posições, né? Tem um estudo que o Guadoto fez na F class a bem interessante. Ele pegou o seguinte, ele viu, ó, se eu tivesse pego acertei na música, né?
A ação que mais subiu no ano. Ele quer ver o sharpe de uma carteira só com aquela ação. No sharp você tem a rentabilidade menos a taxa livre de risco, que se garia num tesouro Selic, por exemplo, sobre a volatilidade.
Aí ele encontrou um número de sharp. Aí ele falou: "Tá, e se a minha carteira fosse com as três ações que mais subiram? A que mais subiu sobe mais do que as outras duas, né?
Então você na média diminuiu um pouco de rentabilidade, mas você diminui um pouco de volatilidade também, então teu sharp fica melhor. Aí ele foi fazendo isso com cinco, com 10 ações. Aí ele viu que uma carteira, uma carteira boa, que é mais ou menos que o gestor de fundo faz, teria entre 10 e 15 posições, porque você continua tendo uma rentabilidade interessante e a volatilidade diminui.
Quando você começa a aumentar para 20, 30 posições, o que acontece? A rentabilidade cai muito, porque você não tem só as melhores, você tem um monte que já ficou para trás. E a volatilidade não cai mais porque é bolsa, né?
Então vai chacoalhar de todo jeito. Então quando o cara chega lá em 20 ativos, às vezes é melhor ter um ETF. Ó, você pedi os dados de soja 3, pele tá em 15.
6, 15. 7, PVP tá em 1. 17.
Se a gente olha aqui, ela tá caindo 36% no ano ainda. Aliás, em 12 meses, né? Não no ano fechado.
Ela negocia oito vezes o EBDAR. Isso que é o bom de você acompanhar a empresa, porque se eu tivesse fazendo um filtro hoje de soja, eu iria olhar para isso e falar assim: "Não faz sentido, tem coisa muito mais barata, mas tá crescendo bastante receita, lucro, é isso. Como eu acompanho bem soja, o que que eu sei sobre ela, cara?
você puxar todos os últimos anos, o growth é gigante de só, é um growth aceleradíssimo. E o ano passado ela não cresceu como os anos anteriores, porque assim, ela primeiro que investir numa estrutura gigantesca mais para ela, o que se for seguir conforme todos os anos, ela tá com uma estrutura instalada para vender muitos bigs, digamos assim, só que tiveram problemas climáticos, não de demanda necessariamente. Então, esse ano a gente já começa a ver os resultados já vindo mais fortes.
Quando isso daqui sair, se de fato sair bom, esse pele que é 15, cara, isso daqui vai pra menos de 10. Num growth muito alto, numa empresa que vale tão pouco como ela, pô, isso aqui é sensacional para mim. Ela tem muito pouco market share, então eu gosto dela, mas eu tô indo e tem outra informação relevante aqui também, cara, que a empresa vale 1.
57 bilhão, né? É bem pequenininha e ela tem caixa 880. Tem dívida líquida negativa, então tem dívida bruta, mas no final tem mais dinheiro do que Cara, eu tô em dúvida Perini hoje entre CMIG e tesouro renda mais.
Cara, eu iria de SEMIG. Semig. Eu iria de SEMIG.
Tesouro renda Mais e SEMIG, eles podem dar um baita de um resultado, mas SEMIG ainda depende menos de 2026, cara. Porque pro juro futuro cair, a gente tem, não é Selic que importa para um juro de um título que vai vencer daqui a 50 anos. É muito mais condição estrutural de Brasil.
E pra gente gastar menos do que arrecada, eu acho que isso vai acontecer numa outra gestão que não seja atual. Então, se ganha a atual gestão, acho que essa taxa alta que a gente vê no Renda Mais, ela pode perdurar por mais tempo. Agora, SEMIG não, é uma empresa, tudo bem que é de estatal, mas é de Minas Gerais e a empresa tá muito barata.
É, velho, você quer saber? Eu vou gravar minha tela agora e você já sabe o que eu vou fazer, né, Julinho? Ah, mano, vamos comprar uma semigzinha, né?
Me ajuda aí. Faz um cálculo, ele faz 1 milhão dividido pelo preço do SEG, só para eu ter uma noção de quantidade. Dá 96.
300 papéis. Cara, se eu botar mercado aqui vai dar uma cagada. Se você botar mercado, você vai limpar o livro assim.
Tá comprando por 11 cacetada no final. O preço, cara, 10,37, mano. Vou meter um 10,42 aqui.
Aí eu posso diminuir um pouco a quantidade. Por esse preço eu compraria 300 ações a menos. É, mas é isso, né, cara?
10,42 SEIG 4. Tô comprando. Quem dúvida agora?
Por que que você colocou um preço a mais do que o valor que tá mercado? Como a quantidade é muito grande, eu não sei. Vamos supor que tem uma ordem de venda vendendo 1000 ações a 10,37.
Cara, eu preciso comprar 96. 000 1000 ações. Então, se eu compro essas 1000 ações, vai faltar ainda 95.
000 ações para comprar. Só que aí o preço já, a próxima oferta de venda tá em 10,38, por exemplo. Eu já vou botar uma uma boletinha, um preço maior.
Tô comprando a 10,42, 96. 000 ações, 1. 320.
Vamos comprar nossa amigzinha. Maravilha. Ai, ai, ai.
E executou a 10,40. Muito bom, hein? Tudo tudo, ó.
Preço executado 10,40. Bom demais. 96.
000 ações. Eu tenho 2 milhões de SEMIG. Então, pô, tenho 200.
000 ações quadas de SEMIG. Quanto que tá pagando por ação? Uma rendinha passiva a mais aí, né, Trium?
Será que daqui a pouco tô igual Barça? Últimos 12 meses deu 18. 17%, cara, sobre esse preço de R,40, né?
Se mantiver isso, você ganharia em 12 meses R$ 1. 89 por ação. Deixa eu ver agora quanta ação, né?
Porque Ah, você já tinha, né? Verdade. É, [ __ ] é que eu tenho uma uma parte que tá alugada.
Eu tenho mais ou menos uns 240. 000 ações. Cara, mas como assim uma parte alugada?
Você alugou para quem, primo? Cara, isso aqui é uma coisa que eu falo pouco aqui e é uma coisa secreta, assim, é uma das maiores rentabilidades que eu tenho, alugel de ações. É porque quando eu tenho muita posição, quando alguém quer entrar vendido nas ações, eu alugo papel para essas pessoas.
E aí no meu extrato, eu vejo lá extrato referente a aluguel. Cara, eu ganho 1 2 3 4 5% ao ano às vezes sobre isso. E a ação continua sendo sua.
Ação é minha, ganho os dividendos, tudo igual. Ó, daria 453. 000 por ano, imaginando que esse dividendo ele se mantenha.
Bom, então é isso. Eu tô indo pro Egito. Provavelmente o próximo investimento que eu vou fazer eu farei lá do Egito.
Me deixa aqui embaixo o que que você achou da compra de hoje. Que que você achou também de de mélios, né, de cash 3 que o Perini comprou. Perini tá gando uma grana.
Pior que o Perine avisou, sabia? O Perine avisou. Ele falou: "Ó, tô comprando e tal, mas eu não não fui na dele.
Às vezes a gente erra, né? O negócio é ganha no longo prazo, não é? Não é acertar todos mais de curto.
Perine, obrigado pela sua ajuda, seu sua mentoria, seus conselhos de hoje aí, cara. Só dei uma pequena ajudinha aqui. É mérito seu de ter pesquisado antes que você compra uma coisa já tinha comprado.
Não, mas me ajudam no processo de decisão, cara. Com certeza. Mas agradeço aí pela visita.
Ó, e vocês não esqueçam, eu e Perini vamos lançar pela primeira vez junto no dia 9 de junho 17 produtos educacionais pelo preço de um e você ainda vai comprar um e vai levar dois, ou seja, 17 pelo preço de meio no final das contas, né? Então, dia 9 de junho, entra aqui embaixo na lista de espera, bota seu nome, e-mail para ser avisado, tudo direitinho. E agora fica com a nossa carteira aí para você avaliar e criticar, né?
É o que vocês mais gostam de fazer, né? Então veja a minha carteira aí.
