Renda fixa | O que é CDB, CDI, SELIC, LCA, LCI, LC, IPCA?

E aí caçando você mais rico a quem fala é Bruno Perini cara do canal e nesse vídeo eu quero ajudar principalmente aquele iniciante está chegando no mercado financeiro agora acabar com uma dúvida que aparece em algo que é feito para ajudar mas que para iniciante pode acabar atrapalhando e são as várias siglas financeiras que nós vemos inclusive na parte de renda fixa e deveria ser uma parte super simples para atrair as pessoas mas quando a pessoa chega numa corretora e vai lá centenas de opções de CD's indexados ao CDI canal tesouro SELIC sair que também

é uma sigla para quem não sabe IPCA você tem é esse aí eles a criticar a cobertura do FGC então vejo o tanto de termos novos que aparecem na vida do iniciante ele não sabe o que significa a sigla e nem por mais que ele saiba o nome como que funciona aquele tipo de investimento de instituição de seguro de taxa Então esse vídeo é para mostrar o quê que são cada uma dessas coisas é que fica mais claro aí na cabeça de que está chegando agora no mercado financeiro até porque o intuito das siglas é

ajudar já que é muito mais fácil eu falar que por exemplo envio um CDB que rende sem por cento do CDI quer falar que eu invisto em Um certificado de depósito bancário que a gente sem por cento do certificado de depósito interbancário acaba sendo um processo muito mais simples e vamos aproveitar esse exemplo para começar por essas duas siglas primeiro o que que é um CDB Então já disse é um certificado de depósito bancário é um tipo de investimento onde você faz algo muito diferente do que a população costuma fazer o que as pessoas geralmente

vão no banco para pegar dinheiro emprestado com o banco e nesse caso você estar emprestando dinheiro para o banco por um prazo definido com condições de liquidez variadas alguns e deixam que você retire o dinheiro quando você quiser são CDB liquidez diária e outros tem prazos definidos às vezes só no vencimento daquele título a uma data combinada Perco dinheiro volte para você em troca desse empréstimo você naturalmente tem que ganhar alguma coisa do contrário você não abriria mão daquele dinheiro e você ganha uma recompensa com juros e podem ser pós-fixados acompanha numa determinada a taxa

como por exemplo CDI já viu o que significa podem e indexados ao índice inflacionário Como por exemplo o IPCA mais uma sigla vamos ver nesse vídeo também o podem ser prefixados combinados no momento da compra a gente olhar uma corretora a maior parte das opções de CDB costuma ser pós-fixada ligada ao CDI é entrando nessa segunda a sigla que significa certificado de depósito interbancário Nossa Bruna Como assim interbancário significa que um banco tá emprestando dinheiro para o outro ser algo assim exatamente entendo o seguinte né porque que bancos são negócios estão bons o ar embuste

o investidor mais bem-sucedido um dos mais nem de todos os tempos ele fala que o melhor negócio que existe é um banco bem administrado e o segundo é um negócio que existe um banco mal administrado talvez ele tenha mudado de opinião porque hoje é uma parte da carteira dele tem apoio né mas em todo caso porque que ele dizia isso porque bancos fazem essa mágica de poder pegar o dinheiro com você por juros baixos para emprestar para essas pessoas o juros muito altos e o produto além é que ele consegue emprestar até mesmo dinheiro que

ele não tem por que ao o bancário o tal do sistema de reservas fracionárias nem que o assunto um pouco mais complexo vou deixar por um outro vídeo mas o ponto é banco estão sempre emprestando mais dinheiro do que possuem em determinados momentos esse banco ele pode vir a sofrer muito saques muitas retiradas o sofrer mais fina the implant uma crise financeira por exemplo muita gente pegou empréstimos e para de pagar nesse ponto ele pode ficar com menos reservas do que o banco central estima que seja o apropriado no banco central muitas vezes o pessoal

ver como o BC também abreviam Banco Central Então o que acontece esse banco vai e pega um empréstimo com outro banco Qual é a taxa que esse banco cobra para emprestar para esse primeiro banco do nosso exemplo é o CDI certificado de depósito interbancário então entenda que você não investe em CDI é um investimento é o CDB mas o CDB vai render uma porcentagem quando ele a pós fixado dessa taxa do CDI um quanto que fica essa taxa geralmente ela costuma acompanhar muito de perto uma outra taxa de a taxa SELIC dando o exemplo do

momento é a taxa SELIC Ela acabou de ser aumentada para 5,25 por cento ao ano e o CD está enquanto 0,1 porcento abaixo o discutem 5,15 nesse momento e perceba que se a SELIC subir mais o CDI sobe mais já se ele cair o CDI cai junto então ele acompanha muito de perto a taxa SELIC e para quem não sabe seria que também é uma sigla que significa sistema especial de liquidação e Custódia mas para nós investidores pessoa física o que interessa nascer like é que ele a taxa básica da economia e é utilizada pelo

banco central como um instrumento para segurar a inflação medida pelo IPCA na IPCA seria o índice de preços ao consumidor amplo na medida de inflação que pega e avaliação de certos preços como por exemplo de itens alimentícios de serviços de transporte em várias capitais brasileiras que impactam famílias que ganham entre um e quarenta salários mínimos veja que é uma média é muito Ampla né admiro isso em reais até 44 mil reais mas no fim a variação de preços é assim que o banco central ele mede a inflação inclusive o brasileiro ele associa que inflação é

aumento dos preços né mas eu que gosta da escola austríaca de Economia beijos como consequência do aumento de oferta monetária mais dinheiro circulando Mas isso é assunto para outros vídeos o que interessa é que quando especiais está subindo muitas vezes porque a muito dinheiro muita liquidez muitas pessoas pegando empréstimos consumindo mais então essa demanda por uma oferta escassa de itens e serviços Ainda mais por conta das condições que nós vemos na academia né muitos comércios fechando muita gente funcionando com restrições isso gera um aumento dos preços então o que que o COPOM é o comitê

de política monetária dentro do Banco Central faz a cada 45 dias vai lá e vê se vale a pena subir a seguir isso encarece o custo de todo o crédito na economia então menos gente pega empréstimo tenta empréstimo agora tem que destinar o maior percentual se fez um empréstimo pós-fixado para pagar essas taxas Então você retira a liquidez da economia se vira segurar a inflação depois que a inflação baixa eles vão lá e costuma reduzir a taxa SELIC já que não é preciso ter uma taxa tão alta sem inflação não está assustando e o investimento

mais famoso que acompanha a taxa SELIC é o popular tesouros aí você consegue fazer tipo de investimento tanto pela plataforma do Tesouro quanto em qualquer corretora né acho difícil uma corretora hoje e não ter essa opção de investir em títulos públicos vendo a sua plataforma e voltando aos investimentos de renda fixa privados que quando você empresta recursos não para o governo tem os títulos públicos mas por exemplo para um banco que é o caso do CD de você também tem outros investimentos muito populares estão por exemplo a hélice E aí eles e aqui são investimentos

irmãos têm as mesmas regras o que muda é a destinação dos recursos quando você empresta dinheiro para o banco através de um CDB o banco pode fazer o que quiser com aquilo já quando você impressa através de uma hélice uma letra de crédito imobiliário qual através de uma Ellis a uma letra de crédito do agronegócio e esse recurso Ele vai tá ligado ou iniciativa Imobiliária ou uma iniciativa do agronegócio e como o governo a Dori estimular esses dois setores porque são setores importantes para o PIB e também para geração de empregos eles para não atrapalhar

deixa esse investimento e isento de imposto facilitando as condições de financiamento a essas iniciativas até interessantes né quando o governo não quer atrapalhar ele tira o imposto é o que que ele faz quando ele coloca o imposto e atrapalha mas também assunto com outro vídeo em todo caso é esse o significado da sigla e o que que muda de um eles sei uma iniciar por um CDB o fato de que não há cobrança de Imposto de Renda você também tem aquela presença de indexadores variados pode ser pós-fixada ligada novamente ao CDI pré-fixada ou indexados à

inflação no caso aí ao IPCA é o índice mais comum e também com condições de liquidez são combinadas momento algumas possibilitando um resgate em prazos mais flexíveis às vezes no meio do caminho nunca viu uma de liquidez diária de cara ou seja você possa se você quiser na mesma hora nós já viu opções que após um prazo como por exemplo 90 dias te permitem resgatar Quando você quiser mas a grande maioria vai ter uma liquidez em prazos combinados e esses dois investimentos em renda fixa são especialmente atrativos para um prazo de até uns dois anos

mais ou menos porque após dois anos o CDB e tem cobrança de Imposto de Renda ele chega na alíquota mínima Dr que seria de quinze por cento Então você de vez começa a ficar mais competitivos em comparação com as l6e LC as e todos esses investimentos que eu disse até agora com exceção do Tesouro SELIC é você emprestando dinheiro para o governo mas o CD é isso ele se a eles têm a cobertura do FGC e muitas vezes quando as pessoas vêm essa cobertura Não entendi muito bem como funciona de cara mais entendeu olha um

tipo de seguro então esses investimentos eles são tranquilos são extremamente confiáveis nada pode dar errado e não é que nada possa dar errado mas a garantia do FGC realmente é uma garantia muito boa sobretudo pensando que você tá emprestando dinheiro para As instituições muitas vezes então o que que ela f g c f g c significar fundo garantidor de crédito e é uma espécie de seguro funcionamento um pouquinho diferente do seguro tem um detalhe que eu vou falar aqui mas que foi criado pelos próprios bancos é uma instituição privada e mantida pelos participantes e o

que acontece aqui quando um banco quebra Você tem dinheiro conta bancária naquele banco ou emprestado para o banco né através de um CDB 1 m se o médias a recursos na poupança você tem direito a uma cobertura de até 250 mil reais por CPF dentro daquela instituição e contando outras instituições que têm uma cobertura de 1 Milhão no volume global ou seja se você tem um milhão de reais espalha se humilham em 250.000 com quatro instituições que tá totalmente coberto até a hora que você tem 150 mil se no dia seguinte você faça ter 250

r$ 1001 naquela instituição esse um real e naturalmente vai acontecer através dos rendimentos já não vai estar coberto E caso o banco venha ter problemas o Banco Sicoob também financeiras você tem direito aquele ressarcimento desde que ia ser o ponto onde FGC muda em relação um Seguros eles tenham recursos para te dar o ressarcimento geralmente FGC tem esses recursos porque são os pequenos bancos que acabam quebrando como exemplo eu entrei no aplicativo do FGC e tirei esse print aqui mostrando duas instituições que quebraram a relativamente pouco tempo a companhia hipotecária brasileira e a dacasa financeira

uma em março 2021 a outra em fevereiro de 2020 e se você tinha recursos nessas instituições você faria jus a garantia do FGC vai ser pago Vai demorar um tempinho para isso o processo ele não é automático eu vou ficar devendo um pouco a parte prática do processo Porque em 16 anos de mercado financeiro eu nunca pisei na garantia do FGC nunca investir no banco o que quebrou mas em todo caso costuma demorar um tempo mas você recebe o dinheiro sendo que ele para de render a partir da intervenção feita pelo banco central E aí

o FGC entra para ver a pelada por aqui tem que ser pago né E você recebe aquilo algum tempo depois só me engano entre 60 e 90 dias e o processo agora tá ficando mais digital tudo que eu baixei esse aplicativo para ver como é que era aproveitando que falamos disso até uma curiosidade se você já teve que usar finja ser de forma prática coloca o seu feedback aqui nos comentários é que as pessoas saibam como que funciona se foi tranquilo Se não foi você perdeu noites de sono com isso mesmo tendo a garantia acho

que interessante principalmente pessoal tá chegando agora esse tipo de feedback mas em todo caso é uma segurança a mais agora não é toda a segurança que o investidor precisa porque como eu disse ele só paga se tiver recursos para isso enquanto o banco pequenos têm problemas ele naturalmente tem recurso a questão é que se um banco muito grande ou vários bancos tiverem problemas aí pode ser que FGC não consiga Honrar as obrigações perdão um detalhe bem interessante né o FGC hoje passa regra de cobrir até um milhão por investidor sendo que é um limite que

o forma ele vai sendo usada ele vai voltando a cada quatro anos e usado 150.000 agora por exemplo o despertar 150.000 quatro anos depois de usar esse 250 mil e retorna para 1 Milhão com isso FCC divulga que ele consegue cobrir 99 porcento dos depósitos dos investimentos e aí muitos educadores financeiros falou eu acho que você consegue cobrir quase todo o sistema e o ponto é ele cobre mas se todo sistema tiver um problema ele tá muito longe conseguir ressarcir todo mundo já tinha ser pública nossas demonstrações financeiras anuais o tanto que ele tem em

comparação com o tamanho do sistema em geralmente ele fica abaixo de 2,5 por cento de todo o sistema nesse momento usando os dados de 2020 com os mais recentes que a gente tem em termos de liquidez FGC tem cerca de 1,95 por cento do que seria necessário para cobrir um grande evento sistema quando o sistema tudo viesse até problemas algo que é muito raro e a melhor coisa que você pode fazer é investir em bancos lucrativos porquê dessa forma a chance de ter que usar um FGC a vida fica muito muito menor e um detalhe

que você pode ter visto quando eu mostrei esse print do aplicativo deve ser é que ele não cobre apenas banco e financeiras a da casa que quebrou no ano passado em fevereiro era uma financeira e muita gente tinha investido na da casa usando corretoras que ofereciam LC daquela instituição e o que que é isso talvez essa seja a sigla de renda fixa que causa mais problemas O que significa letra de câmbio sendo que não tem nada a ver com a nossa ideia de câmbio real para dólar não tá ligado a isso mas simplesmente aquela ideia

de câmbio como troca né No final das contas é você emprestando dinheiro para que a financeira possa emprestar para outras pessoas então a gente pode falar que el é um CDB de uma financeira e o ponto é que financeira são mais arriscados do que banco porque ambos emprestam dinheiro mais banco também consegue receita de outras formas vem seguro cobra taxa em transferência né até hoje tem gente que paga a taxa e impede em doc para empresa cobra taxa no pics algumas vezes cobra taxa de manutenção de conta né cobra taxa em cartão então banco tem

uma série de fontes de receita que geralmente as financeiras não tem os mais suscetíveis às condições do crédito na economia e quando a economia vai bem todo mundo quer pegar empréstimo quer consumir mais na hora que a economia vai mal o pessoal da prioridade para pagar aluguel de casa escola das crianças alimentação e paga a dívida se tiver condições internar de influência aumenta-se a financeira não fez o trabalho de casa emprestou para qualquer um muitas vezes ela pode vir a quebrar de maneira até repentina Pode ser que a financeira vs tendo bons lucros e do

nada ela vai lá e tem um grave problema por conta de um salto de inadimplência e por isso a garantia do FGC é importante mas o ponto é você for pegar uma eles e pense sempre que é série C é sujeito à cobrança de Imposto de Renda igual CDB deve pagar mais do que o CDB porque afinal de contas Ela traz mais riscos já que financeira são mais arriscadas do que bancos e as últimas duas siglas dentro do mundo da renda fixa isso não esgota o assunto a outras são de investimentos que eles fogem desse

setor bancário E aí já não tem mais a garantia do FGC estão sujeitos a mais risco e são as crises e o que significa é certificado de recebíveis Imobiliários no caso do crime e certificado de recebíveis do agronegócio no caso do cara que pode falar que é similar ao que acontece em Nice e eles a a diferença é que no meio ensino merece a Você empresta um banco e aí você tem a garantia deve descer aqui você tá negociando direto com empresas então não a essa garantia do FGC E você também tem um outro tipo

de empréstimo a empresa só chamadas debêntures tô aqui na de dentro da empresa pega aquele recurso e faz o que quiser nunca e nunca isso vai estar ligado no caso do ao menos ativa Imobiliária E no caso do cra uma iniciativa ligada ao agronegócio esses investimentos eles são isentos de Imposto de Renda assim como eles 6lc as porque como eu já disse são setores que o governo gosta de estimular então para não atrapalhar eles vão e tiram os impostos têm vencimento variados indexadores variados também pode ser pós-fixado ligada ao CDI alguns falem o CDI mais

uma taxa pré-fixada uma taxa prefixada de cara o que é mais raro sobretudo em crise Cras de longo prazo porque não costuma ser uma boa emprestar dinheiro no longo prazo com condições de liquidez meio adversas né que acontece em crise classe até pode vender no meio do caminho mas geralmente quando você faz isso você perde algum dinheiro porque é um mercado muito subdesenvolvido não tem muita gente negociando de mandando esses títulos e por conta disso no longo prazo os mais comuns são ligados a inflação pagando IPCA mais uma taxa e da mesma forma que eu

falei que uma LCD uma financeira tem que pagar mais do que um CDB crise e traz por ter mais isso embutido em si também tem que ter um prêmio de risco você já tem que pagar mais em condições de mesmo prazo por exemplo comparados a investimentos bancários e nessa comparação lembre-se de que cure Cras centro de Imposto de Renda o outro pode tem imposto de renda Então tira o imposto da conta para ver qual que tá pagando mais se é que tiver pagando menos geralmente não compensa ó tá dessa forma vale mais a pena pegar

o investimento bancário que afinal de contas você ter uma garantia do FGC naquele dia que começa a gente tem uma bela de uma passada geral nas siglas que acompanham a renda fixa pelo menos aquelas são as mais populares um dezenas centenas de opções de estradas nas diversas corretoras que nós temos aqui no Brasil e conhecer espero ter facilitado a vida que tá chegando agora no mercado que você gostou do vídeo desse celular que aqui se inscreva no canal deixa um comentário sugerindo novas pautas talvez ainda ligados essa parte desse antes ou mais aprofundada de saber

a opinião de vocês que pelo demanda a gente Frio oferta dos vídeos aqui Um grande abraço e até a