Sim, é possível ter uma renda de R$ 5. 000 mensais corrigida pela inflação, começando a investir 400 no dia de hoje. Eu me comprometo nesse vídeo a te explicar absolutamente tudo sobre o Tesouro Renda Mais.
será o único conteúdo que será necessário consumir para eu te explicar o funcionamento desse título para quem quer utilizá-lo como um complemento de renda na aposentadoria, como também para quem quer utilizar o renda a Mais para ter ganhos expressivos com a marcação a mercado no curto e médio prazo. Afinal das contas, você já deve ter se deparado com essas promessas que circulam por aí. É um título que tem um baita potencial de colocar dinheiro no seu bolso ao longo dos próximos anos.
Mas eu quero te explicar o que realmente importa. Acessando o site do Tesouro Direto, nós conseguimos perceber que o primeiro título disponível é o Renda Mais 2030. Esse ano mostra para você o ano que se iniciará aquele fluxo de renda.
Então, no dia 15 de janeiro de 2030, o investidor que aplicou o seu capital nesse título começará a receber uma renda mensal corrigida pela inflação ao longo de 240 meses. E a primeira pergunta que eu sempre recebo, Bruna, mas se é um título que vai me render por 240 meses, se eu viver mais do que 20 anos? É simples, é só nós realizarmos um planejamento financeiro eficiente.
Eu posso investir no renda mais 2030 e no 2050, porque esse título terminará o fluxo de renda em 2050 e um novo fluxo estará iniciando, ou seja, eu estarei garantindo uma renda por 480 meses. Estaria falando então de 40 anos. Eu gosto do renda mais porque ele é um título que permite com que você tenha um melhor planejamento.
Ele fica disponível no rol do Tesouro Direto até o ano de conversão. Eu consigo me comprometer a aplicar todos os meses no Rendama 2030 porque ele estará disponível aqui. Todos os outros títulos, como o IPCA+ e o pré-fixado, periodicamente eles são revisados.
Títulos maiores revisados a cada 5 anos, títulos de curto e médio prazo revisado a cada três. Significa que necessariamente eles sairão do roll dentro de 5 ou 3 anos? Não.
Tudo irá depender do gerenciamento da dívida pública que o Tesouro Nacional realiza. Outra pergunta muito pertinente, se eu começar a aplicar no Renda+ 2035 e desistir no meio do caminho, eu posso resgatar o capital aplicado? Sim.
Todos os títulos públicos federais, o investidor consegue solicitar o resgate em dias úteis, das 9:30 da manhã às 18 da tarde. Se o resgate for solicitado até às 13 horas, a liquidez é d mais 0. O dinheiro fica disponível na minha conta no mesmo dia útil.
Mas se eu solicitar após esse horário, a liquidez é de mais um. O dinheiro só fica disponível no próximo dia útil. Lembrando que renda mais e educa mais são os únicos títulos que possuem uma carência de 60 dias.
Se eu realizar o meu aporte hoje, eu só poderei solicitar o resgate dentro de 60 dias. Além disso, se eu estou resgatando antecipadamente, eu estarei sujeita à oscilação do preço do título no mercado, exatamente, que é o efeito conhecido como marcação ao mercado. E eu irei te explicar ao longo desse vídeo.
Outro custo importante é a taxa de custódia que incide sobre todos os títulos públicos federais de 0. 2% 2% ao ano. Até 2024, aproximadamente, essa taxa era cobrada semestralmente, metade no primeiro semestre do ano, metade no segundo semestre, mas nós passamos por mudanças e agora a taxa de custódia é cobrada ou no vencimento do título ou no momento do resgate antecipado.
Falando sobre o renda mais, se o seu capital ficar aplicado por até 10 anos, a taxa de custódia é de 0. 5% ao ano. Entre 10 e 20 anos, 0.
2. acima de 20 0. 10.
Então, se eu apliquei no rendo, lá em 205, deixei o meu capital aplicado por mais de 20 anos, mas saí antes do resgate, mas saí do vencimento. Então, a minha taxa é de 0. 10% 10% ao ano.
Se eu deixar esse meu capital até a conversão e eu receber menos do que seis salários mínimos, a minha taxa de custódia é zerada. Então, acho muito importante nós levarmos esses custos em consideração, principalmente se quisermos ganhar dinheiro com a marcação mercado. Provavelmente, se os seus ganhos ocorrerem dentro de 10 anos, você terá uma taxa de 0.
5% 5% ao ano sobre esse capital aplicado. E lembre-se, o tesouro renda mais basicamente possui duas fases. A fase de acumulação, quando eu estou aplicando o meu capital, e a fase de conversão quando eu já estou recebendo esse fluxo de renda.
Você pode solicitar o resgate do seu capital em ambas as fases. Se já tiver na fase de conversão, é necessário solicitar o resgate com dois dias úteis de antecedência ao recebimento do seu pagamento. Todo dia 15 você receberá esse fluxo.
15 de janeiro, 15 de fevereiro, 15 de março. É possível solicitar o resgate, se ele for com dois dias úteis de antecedência a esse recebimento. Acho uma informação muito relevante.
Ah, Bruna, eu tenho renda mais e faleci. Assim como todo e qualquer investimento, todos os seus ativos precisarão entrar no processo de inventário. Agora vamos para a parte de simulação e entender de fato da onde vem esse recebimento mensal.
Bom, irei considerar o meu cenário. Tenho 26 anos e vamos supor que eu planejo me aposentar aos 60 e quero receber uma renda de R$ 5. 000 mensais.
O tesouro mostra que eu deveria investir aproximadamente R$ 400 por mês para eu garantir essa renda lá na frente. Alguns adendos conseguem perceber que nós temos um asterisco. Todo título renda a Mais ou qualquer outro título público federal possui um preço.
Hoje o preço do renda 2030 é R$895. Se eu comprar um título cheio, eu deveria investir 1895, mas eu consigo investir menos. O meu investimento mínimo é R$,95, 1% do preço do título.
Então eu consigo realizar compras fracionadas. Esse cálculo do tesouro, ele faz uma aproximação considerando o preço de hoje. Só que esse preço está sempre oscilando devido às condições de mercado.
Se essa taxa começar a subir muito, o preço do título tende a cair devido à marcação ao mercado e você vai entender melhor com números. ou, ou seja, quando eu for investir daqui um tempo e essas taxas estiverem maior, o preço estará menor, eu estarei pagando mais barato por esse título. Para o nosso planejamento ser de fato efetivo, eu preciso considerar o número de títulos que eu preciso acumular ao longo do tempo.
Então, se eu garantir 261,3 títulos, eu terei essa renda de R$ 5. 000. Não importa o que aconteça.
E como nós conseguimos chegar nesse resultado? Para que você compreenda o racional por trás do renda Mais? Vamos lá.
Todo tesouro renda mais vale na data de conversão R$ 4. 591,34. Esse é o valor nominal atualizado ou também valor nominal integral.
Só que convenhamos, 4. 591 lá em 2060, se eu escolhi rendar mais 2060, não terá o mesmo valor que 4. 591 hoje.
Por isso que ele é nominalmente atualizado. Todos os dias ele é corrigido pela inflação. Então eu posso considerar que a valor de hoje, no ano de conversão, todos os tesouro renda mais valerão 4591.
A conta fica muito fácil. Vamos pegar esse valor de R$ 4. 591,34.
Se eu sei que eu terei um fluxo de renda por 240 meses, se eu tiver um título cheio, basta eu pegar 4. 591 e dividir por 240. Cada título que eu tiver irá me gerar por mês uma renda de R$ 19,13 corrigidos pela inflação.
Lembre-se sempre disso. Hoje estamos falando de 19, mas lá em 2035, 2060, independentemente do ano que você escolheu para investir no renda mais, este valor será corrigido. Bom, fica muito fácil eu realizar cálculos e é exatamente isso o que o Tesouro Direto faz.
Se eu quero receber R$ 5. 000 mensais e se eu sei que cada título cheio me rende 19 por mês, se eu dividir R$ 5. 000 mensais por 19,13, eu preciso acumular exatamente 261 títulos, que é exatamente a informação que o site do soro Direto me mostra.
Agora pensa comigo o seguinte: eu quero investir no renda a Mais com um ano de conversão em 2060. Concorda comigo que se hoje eu estiver pagando por um título exatamente 4901, ao longo do tempo a minha rentabilidade terá sido apenas IPCA, que é a inflação, porque eu sei que esse valor nominalmente está todo dia sendo atualizado. Se eu comprei hoje a 4591 e em 2060 ele valerá a valor de hoje 4.
591, o meu retorno terá sido apenas inflação. Não é isso que eu quero. O meu retorno para o renda 2060 precisa ser inflação mais 6.
92% ao ano. Se eu sei o quanto esse título vale no vencimento e eu quero ter um retorno de 6. 92, 92, eu preciso comprá-lo por um preço mais baixo.
Eu pagando mais barato por esse título, ao longo do tempo, ele vai se valorizar e irá valer 4. 591 e eu estarei tendo um retorno acima da inflação de 6. 92%.
Parece um pouco contrainttuitivo e de fato é pelo menos no início da nossa jornada fica um pouco difícil compreender, já que nós estamos acostumados a fazer a seguinte fórmula. Tenho um capital a aplicar. Exemplo, eu tenho R$ 100 para investir hoje e eu apliquei o meu dinheiro num investimento que rende 10% ao ano.
Eu consigo chegar no meu valor futuro. R$ 100 rendendo 10% ao ano me resultará, por exemplo, R$ 1. 000 no final do período.
No caso do renda Mais, eu já sei que lá no vencimento ele valerá91. E eu quero saber exatamente o quanto ele vale hoje, se eu quero ter um retorno de 6. 92% ao ano.
Então a fórmula é a seguinte, o valor presente será 4. 591 dividido por 1 mais a taxa de retorno que eu quero, que nesse caso é 6. 92% 92% ao ano elevado pelos anos que faltam para o título chegar no seu vencimento.
Se eu estou falando do título que vence em 2060, estou falando de aproximadamente 34 anos. Quando eu faço essa fórmula e essa conta, eu chego exatamente no preço do título atual que está sendo negociado aqui no site do Tesouro Direto. Nesse caso, um título hoje vale R$ 266.
Ou seja, eu compro um título hoje e lá no vencimento ele valerá R$ 4. 591. Essa planilha já faz essa conta automatizada.
Então se eu colocar a taxa de aplicação de 6. 92, 92. Ela mostra que o preço unitário está em aproximadamente R$ 260, está em linha com que o Tesouro Direto está mostrando pra gente.
E um outro ponto, para que a sua simulação no site do Tesouro Direto fique mais em linha com a quantidade de títulos que você precisa acumular, sempre considere o impacto da alíquota de imposto de renda. Lembre-se, essa simulação, o tesouro deixa bem claro que a projeção do valor bruto de recebimento, nesse caso, R$ 5. 000, é antes das taxas e impostos.
Quando eu compro um título público federal, sobre o meu rendimento, incendirá uma alíquota que começará em 22,5 e poderá chegar a 15% conforme eu deixo aquele dinheiro aplicado. Se eu deixar o dinheiro aplicado por mais de 2 anos, a alíquota é de apenas 15%. Então, para facilitar e essa projeção ficar mais em linha com o que você tá planejando, faça o seguinte cálculo: quero receber R$ 5.
000 mensais. Se eu vou deixar esse capital até o vencimento, a alíquota será de 15%. Então eu vou dividir R$ 5.
000 por 0. 85, 100 men 15% que é alíquota de imposto de renda. Então eu preciso investir até eu alcançar uma renda de 5.
882. Dessa forma, quando eu preencher aqui R$ 5882, o tesouro ele já vai mostrar pra gente qual é a quantidade de títulos ideal que eu preciso acumular ao longo do caminho. É um cálculo 100% acertado?
Não, porque eu tô considerando que o imposto de renda vai incidir sobre todo o capital, sendo que na realidade ele só incidirá sobre o seu rendimento. Mas ainda assim é mais fácil nós termos uma margem de erro ao nosso favor do que contra os nossos cálculos. Agora eu quero falar com você que está aí especulando ganhar dinheiro com marcação mercado e você vai compreender esse efeito olhando aqui o comportamento da planilha.
Hoje com uma taxa de 6. 92. Qual é o preço do renda mais que vence em 2060?
R$ 254. Vamos fazer uma simulação. Quanto seria o preço desse título se a taxa não tivesse em 6.
92, mas se ela tivesse em 8%. De 252, o preço do título caiu para 166. Lembra dessa fórmula aqui?
Eu não divido o preço lá no vencimento por um mais a taxa contratada. Se eu estou aumentando essa taxa contratada, o meu denominador é maior, consequentemente o meu resultado é menor, o preço do título tende a cair. Ou seja, são variáveis inversamente proporcionais.
Se a taxa sobe, o preço cai. Se aqui embaixo fica menor, o preço do título sobe. Esse é o efeito da marca Somercado.
Se eu comprei hoje tesouro renda mais 2060, custando R$ 254 e daqui alguns meses a taxa sobe para 8%, o meu título estará sendo negociado no mercado por 166. Se eu quiser sair antecipadamente, eu estaria perdendo dinheiro. E se eu quiser sair antecipadamente em um uma outra ocasião, a taxa ela não subiu, ela caiu, ela saiu de 6.
92 para 4%. O meu título teria saído de R$ 260 para R$ 822. Eu poderia simplesmente vender o meu título antecipadamente ganhando dinheiro.
É essa a estratégia de quem quer realmente ganhar dinheiro com a marcação a mercado. Mas agora eu quero te mostrar um manual de boas práticas. Dependendo da forma com a qual eu te apresento isso aqui, pode parecer que é muito fácil ganhar dinheiro.
Vamos fazer simulações. Exatamente. Para você ter noção do quanto é possível ganhar com marcação ao mercado, nós precisamos partir de premissas.
E como toda e qualquer premissa, ela pode ou não se tornar realidade. Então eu, Bruna, acredito que as taxas estão muito elevadas. Um exemplo hipotético, comprei o Renda Mais que vence em 2060 e eu acredito que daqui aproximadamente 4 anos as taxas sairão de IPCA mais 6.
92 92 para IPCA mais 5% ao ano. Para eu saber o quanto eu preciso ganhar, eu preciso considerar a inflação. Lembre-se, daqui 4 anos, o valor nominal do título terá atualizado e eu preciso descobrir o preço de acordo com esse valor nominal atualizado.
A inflação média do Brasil ao longo dos últimos 20 anos é de 5. 8%. Descendo mais um pouco a página, nós conseguimos fazer essa simulação.
Se eu apliquei hoje R$ 10. 000 no renda Mais, se cada título custa R$ 254, eu consegui comprar 39 títulos e eu irei resgatar lá em 2030, daqui 4 anos, quando eu julgar que essa taxa estiver em IPCA + 5%. Eu apliquei R$ 10.
000, o meu título se valorizou. Agora eu teria um montante de 32. 959, ou seja, ao longo desses 4 anos eu tive um retorno de 229%, o que é equivalente a uma rentabilidade de 34% ao ano.
Que investimento pode te entregar um retorno desse? Mas lembre-se, mais uma vez, são premissas. Pode ser que daqui 4 anos a taxa tenha se mantido no mesmo patamar em 6.
92. Nesse cenário, o meu retorno teria sido de aproximadamente 13% ao ano. Eu não tive um retorno significativo.
Se eventualmente a situação do país piorar, quando a gente olha para as taxas do tesouro direto, elas são extremamente sensíveis à percepção de risco dos investidores. Ai, nossa, emprestar dinheiro pro Brasil tá muito arriscado, eu exijo um retorno maior. Vai que a situação do país não melhore tanto assim e as taxas subam dentro de 4 anos.
Então, daqui 4 anos, as taxas foram para IPCA + 8. O meu retorno anual seria um retorno de 2. 90.
O a poupança teria rendido muito mais. Então, veja, é possível sim ganhar muito dinheiro com essa prática ao longo dos próximos anos, se a situação do país realmente melhorar. E lembre-se, pode ser daqui 3, 4, 5, 8 anos, não importa.
Você precisa levar esses cálculos eh em consideração no momento de aplicar o seu dinheiro. Por que você aplicaria um dinheiro que tem prazo certo para ser utilizado? Quero dar uma entrada no meu apartamento daqui 4 anos está todo mundo falando que o renda mais dá muito dinheiro.
Vou colocar o meu dinheiro aqui. Se daqui 4 anos tudo se mantiver mais ou menos em linha conquista hoje, seu dinheiro não terá rendido muita coisa. E se a situação piorar, ele poderá ter rendido negativamente.
Então, não aplique um capital que tem prazo certo para ser utilizado. Precisa ser um dinheiro que, no pior dos cenários, ele pode ficar ali por muito e muito tempo. E um outro ponto, trace um plano.
Anote exatamente o momento que você sairá do título, porque um outro erro muito comum é o seguinte: beleza, apliquei o meu capital ali, as taxas estão caindo, qual será o melhor momento de eu resgatar o meu dinheiro? saio em IPCA + 5, espero chegar em IPCA + 4, eu posso esperar chegar em PCA + 4 e as taxas voltarem a subir e eu ficar com aquela famosa dor de corno. Eu posso simplesmente sair antes e as taxas continuarem caindo e eu falar: "Poxa, poderia ter ganhado mais".
Então, traço uma estratégia. Eu irei aplicar a IPCA + 7 e irei resgatar o meu dinheiro em IPCA + 5. Historicamente, os títulos públicos, na maior parte do tempo oferecem esse retorno de IPCA + 5.
Pode ser uma boa taxa de referência para você. Agora para finalizarmos o vídeo, eu já dei boas dicas para quem quer ganhar dinheiro com a marcação mercado, na realidade tentar ganhar, porque nós não temos certezas de fato, as taxas historicamente estão em um patamar bem elevado. Nós podemos sim, se os juros começarem a cair, ter uma boa valorização desse título.
Quem estiver bem posicionado pode vir a ganhar dinheiro, mas não coloque isso como uma verdade absoluta e mais uma vez não coloque um capital que você está contando. Esse capital, ele irá oscilar bastante. Quanto maior for o vencimento do título, maior será a sua volatilidade, a sua oscilação de preço.
Inclusive, eu quero te mostrar esse dado do Tesouro Renda+ 2065. Se descermos até o final da página, a volatilidade em certos momentos chegou a mais de 100%. Volatilidade essa maior do que o próprio Bitcoin.
Então tenha estômago para ver esse capital aplicado oscilando bastante. Eu separei aqui uma janela entre 2024 e início de 2025, onde o renda mais teve uma rentabilidade negativa de 50%. Não é qualquer investidor que está preparado para isso.
Tem em mente todos esses aspectos antes de decidir alocar o seu capital em qualquer um desses títulos. E para quem quer utilizar o Renda mais, levar até o vencimento, lembre-se, não há chance de perder dinheiro. Se eu deixar esse capital até o ano de conversão, a minha taxa terá sido a exata contratada.
E utilize esse título como um complemento de renda. Não coloque todas as suas expectativas em um único tipo de investimento, não porque o governo vai deixar de honrar com esse pagamento, mas qualquer mudança tributária, por exemplo, pode atrapalhar diretamente o seu planejamento. Além disso, você está colocando toda a sua aposentadoria num título de dívida, emprestando dinheiro pro governo em troca remunerado com juros.
Por mais que o título seja indexado ao IPCA, que é o principal índice de inflação aqui do Brasil, se eventualmente a inflação sair do controle, você vai ter sim uma certa proteção desse título, mas no seu bolso, no seu dia a dia, você pode sentir o impacto muito superior. Então, não é viável a gente colocar toda a nossa aposentadoria em títulos de renda fixa, em títulos de dívida. Precisamos ter exposição a ativos reais, bens tangíveis, que têm capacidade de ter o seu valor reajustado no mercado real, como o mercado imobiliário através de imóveis, como ações de empresas, até porque por trás de uma empresa nós temos bens tangíveis, seus parques Fabris, seus maquinários.
Acho muito claro a gente ter todas essas percepções em mente. Então, sim, é um título útil que pode sim servir para complementar a sua aposentadoria e é um título muito fácil da gente se planejar. Afinal, ele fica disponível até o seu ano de conversão.
Agora, eu tenho apenas uma coisa a te propor. Se você saiu desse vídeo sabendo alguma coisa nova, não custa você se inscrever aqui no canal e ativar o sininho para ficar por dentro de todos os vídeos sobre finanças e investimentos que saem por aqui. E só mais uma coisa, não custa também deixar o seu like, porque assim o YouTube vai entender que esse vídeo foi relevante e vai recomendar para muito mais pessoas.
Então, um beijo e eu te vejo no próximo vídeo.
