Allora oggi parliamo della nascita della finanza moderna delle banche e degli strumenti finanziari di credito moderni molto è nato dopo l'anno mille perché dopo l'anno mille nacquero anche i primi importanti strumenti che troviamo ancora nell'economia moderna come ad esempio i servizi di conto corrente la lettera di credito ad esempio è uno strumento riconducibile a una nuova figura nata dopo la rinascita dell'anno mille il cambiavalute il cambia valuta in sostanza piano piano diventerà ciò che poi è la banca i mercanti ad esempio depositavano denaro presso un cambiavalute ipotizziamo 200 Fiorini e il cambiavalute rilassava al mercante
una lettera di credito che attestava il fatto che voleva delle somme di denaro icate nella lettera di credito ed era uno strumento comodo perché così facendo il Mercante poteva viaggiare grazie alla lettera di credito e non era costretto a viaggiare portando con sé i Fiorini guadagnati dalle vendite dei suoi prodotti e in una fiera quindi questo era un elemento molto importante diminuire in un certo senso anche i rischi di venire derubati durante un viaggio in questo modo il Mercante appunto viaggiava portando con sé la lettera di credito e questo sistema garantiva anche una certa sicurezza
perché come abbiamo detto così facendo in caso di attacchi da parte dei pirati Il mercante non veniva derubato del proprio denaro poi una volta giunti in un altro porto di un'altra città i mercanti si recavano dal cambiavalute di quella città ed esibendo la lettera di credito potevano ritirare la somma di denaro richiesta vedete la comodità che poteva essere un supporto pari o inferiore a quanto scritto nella lettera di credito vi erano anche mercanti o artigiani a corto di denaro in tutti i periodi storici c'è sempre questo problema per molte persone ai quali il banco del
cambiavalute concedeva un credito dal momento che l'artigiano era corto di Fondi quindi l'artigiano in questione vedete chiede un finanziamento un prestito altrimenti non potrà produrre il bene per il quale sia specializzato e il cambiavalute Quindi inizia a fare anche questo tipo di servizio e grazie al prestito ottenuto l'artigiano Guido lo chiamiamo Guido nell'esempio ha potuto acquistare il metallo dal fornitore e ha potuto creare le sue spade che ha venduto poi alla fiera realizzando complessivamente 160 Fiorini o di ricavi Il mercante realizza un guadagno di 60 Fiorini perché 100 li deve ridare al cambiavalute e grazie
a tale persone può restituire il denaro che gli era stato prestato dal cambiavalute Quindi abbiamo capito perché 60 perché 160 sono i ricavi 100 era il denaro che cambia valuta prestato all'artigiano il 60 è il guadagno netto appunto di questo artigiano che vende spade e produce e vende spalle a partire dal dodicesimo secolo i cambiavalute iniziarono ad accettare somme di denaro anche senza il sistema della lettera di credito quindi chi voleva poteva depositare liquidità e a queste persone veniva riconosciuto un interesse sui depositi perché tu mi stai dando del denaro quindi ti premio per il
fatto che mi stai lasciando in deposito questo denaro perché io a mia volta questo denaro lo passo riutilizzare in operazioni che a mia volta mi danno un guadagno quindi giustamente io ti riconosco quello che è un interesse per i depositi che hai fatto presso cambia valuta Appunto i depositi a loro volta quindi come abbiamo detto venivano utilizzati dai cambiavalute per concedere prestiti alle persone che ne avevano bisogno e che possedevano garanzie per poter restituire una somma di denaro qui vediamo che c'è un locandiere che vorrebbe ristrutturare la sua locanda ma non ha cento Fiorini per
poterlo fare e va a chiedere al cambiavalute un prestito di 100 Fiorini per ristrutturare la locanda il cambiamento ovviamente avrà voluto le sue garanzie Perché sì io te li do ma se poi non mi ridai Questi 100 Fiorini io mi devo Insomma rifare su qualcosa di tuo quindi hai la locanda La Locanda vale un tot perfetto vale 100 Fiorini per assurdo Ecco Io vendo la tua Locanda così mi riprendo i soldi che non mi hai restituito da questo prestito quindi fai attenzione Goffredo quindi è il signore che ha depositato cento Fiorini su quel deposito il
cambia valuta ad esempio riconosce degli interessi quindi un compenso come avevamo detto Ma ad esempio di tre Fiorini così Goffredo dopo un certo periodo si ritroverà con una disponibilità di 103 per il cambiavalute i tre Fiorini però costituiscono interessi passivi una cosa passiva è una cosa negativa per chi fa questo tipo di operazione perché sta concedendo degli interessi che per lui sono degli oneri quindi dei dei componenti negativi della sua gestione ma il cambiavalute deve anche guadagnarci giusto perché altrimenti chiuderebbe così se arriva Ambrogio il locandiere che ha bisogno di un prestito per fare i
lavori di ristrutturazione della sua locanda di Cento Fiorini viene soddisfatto dal cambiavalute glielo concede questo prestito con le dovute garanzie da parte di Ambrogio che è locandiere e alla scadenza del prestito Ambrogio restituirà al cambiavalute i cento Fiorini prestati più gli interessi di pomodorini richiesti dal cambiavalute come compenso per il denaro prestato Perché giustamente cambia valuta e dice io ti ho prestato questo denaro senza di me questo denaro non lo avresti mai avuto senza di me non avresti potuto fare i lavori di ristrutturazione della locanda e io in ogni caso rinuncio a questi soldi li
do a te non li do magari a qualcun altro che un interesse me lo paga Quindi tu mi dai anche 8 Fiorini di interessi che per me cambiavalute sono attivi Quindi vedete da questa operazione i cambiavalute da questo tipo di operazioni iniziano anche ad avere dei guadagni degli utili così facendo il cambiavalute avrà ottenuto un guadagno di cinque Fiorini grazie alla sua attività nascevano così le banche moderne quindi 8 interessi attivi per il cambiavalute meno 3 interessi passivi per non abbia valute quindi gli 8 sono indotti dal finanziamento fatto ad Ambrogio di Cento Fiorini tre
che sono invece interessi riconosciuti per il deposito di Goffredo 8 - 3 fa 5 Questo è il guadagno del cambiavalute e ancora oggi le banche guadagnano fra interessi attivi e passivi in questo modo dobbiamo anche ricordare la lettera di cambio che è antenata della Moderna cambiale la cambiale Quindi è un titolo di credito che viene compilata da una persona che ha bisogno di un finanziamento ad esempio pagherò viene compilato da una persona che ha bisogno di un finanziamento e promette di pagare una determinata somma scadenza e in questo caso vedete che c'è il bottegaio l'artigiano
di spade che si trova di nuovo in difficoltà finanziarie e non ha disponibilità magari non vuole tornare dal cambiavalute e dice il suo amico Prova a chiedere al fornitore se accetta una lettera di cambio quindi l'antenata della cambiale facciamo un esempio quindi Guido è l'artigiano che produce spade e ha comprato metalli per produrre spade ma guido non aveva subito abbastanza denaro da dare al venditore di metalli così compilando la lettera di cambio ha promesso che darà fra un mese i 50 Fiorini che spettano al fornitore in quanto fra 15 giorni venderà alle spade prodotte presso
una fiera e quindi dopo altri 15 giorni potrà onorare il prestito che ha ricevuto questa sorta di finanziamento la lettera di cambio è un finanziamento perché ci consente di ottenere una sorta di dilazione di pagamento quindi nel frattempo noi possiamo vendere la merce prodo Wow comprata e poi abbiamo quindi il tempo necessario di pagare il fornitore o la persona insomma alla quale dobbiamo dare dei Fiorini dei soldi no Quindi Guido è felice un'altra volta felice nel corso della fiera ha venduto tutte le spade prodotte ha incassato 100 Fiorini il che significa che potrà pagare il
debito attestato nella lettera di cambio con il fornitore di ferro Anzi ci sono anche avanzati 50 Fiorini perché 100 fiorini sono i ricavi complessivi 50 fiorini sono i soldi che doveva al fornitore di metalli e quindi rimangono altri 50 Fiorini con questi 50 Fiorini che ci farà Guido magari si pagherà la tassa del suolo per l'occupazione del suo banco dove ci sono le spade le armi esposte prodotte e vendute da Guido Quindi una parte di questi soldi Di questi 50 Fiorini complimenti se ne vanno per questo motivo e poi con il resto ci potrà fare
la spesa comprerà bene primari quindi comprerei da mangiare comprerà vestiti Ecco questa è in sostanza era l'attività economica e la circolazione del denaro di un artigiano dell'epoca dell'undicesimo dodicesimo tredicesimo secolo e guardate che succede allora Guido a raggiunto un risultato veramente non indifferente perché ha realizzato le chiavi complessivi per cento Fiorini 50 li deve mettere da parte perché sono quelli che dovrà restituire alla fine del mese per effetto della lettera di cambio perché il venditore di metalli Si ripresenterà alla fine del mese con la lettera di cambio e vorrà il denaro poi ovviamente durante il
mese pagherà delle tasse quindi paga 5 Fiorini di tasse spese alimentari 15 Fiorini altre spese 10 Fiorini facendo tutto il conto 100 meno 50 meno 5 meno 15 meno 10 abbiamo che le varie uscite sono 55 70 80 100 - 80 Fra 20 cioè Guido ha ottenuto un risparmio di più 20 quindi vedete che da un'operazione di finanziamento nella quale Guido per la seconda volta si trovava in una situazione d'emergenza Poi però magari Guido Presidente delle locande quindi sperpera il suo denaro Però intanto non sappiamo perché è ritornato a passarsela male in precedenza aveva era
riuscito a vendere le spade anche la prima volta però non sappiamo Perché la seconda volta è tornata a ripassarsela male in ogni caso qui ha realizzato un risparmio di 20 Fiorini Quindi vedete un'operazione finanziaria l'importanza di un'operazione finanziaria che ha concesso a Guido la possibilità di reperire risorse il venditore di metalli ha rinunciato ad avere subito quel denaro no E i due si sono messi d'accordo fra un mese mi paghi tutto e questa operazione ha generato denaro ha generato liquidità liquidità che guido potrà portare presso un cambiavalute Quindi vedete che guido è felicissimo posso portare
il denaro che mi ha avanzato e dopo tutte queste operazioni Questa volta sono qui da risparmiatore di 20 Fiorini benissimo Abbiamo la liquidità dice il cambiavalute e possiamo permetterci di concedere più prestiti perché abbiamo più liquidità e quindi abbiamo più possibilità ovviamente di dare in prestito del denaro ragazzi la banca moderna E dopo un mese il fornitore di ferro e Guido si rivedono e Guido consegna al fornitore 50 Fiorini necessari per pagare il debito da questo momento il debito che guido aveva contratto con il fornitore di metalli è saldato e onorato Come da accordi La
lettera di cambio pertanto l'antenata della Moderna cambiale quella che vedete scorrere in questo momento altro non è che l'antenata della Moderna cambiale Quindi questa funzione veniva assolta dalla lettera di cambio che vedete dopo un mese viene esibita dal fornitore di ferro di metalli vari in generale a Guido quindi il debito che mi dovevi Guido ha testato prima lettera di cambio Eccolo qua e Guido i soldi che ti devo come promesso nella lettera di cambio quindi questo meccanismo è lo stesso è identico ad esempio della cambiale pagherò poi vabbè c'è la cambiale tratta lì le modalità
di compilazione soggetti coinvolti sono diversi e maggiori però la lettera di cambio in questo esempio rispecchia completamente quello che è oggi La Moderna cambiale pagherò Spero Ecco che questa lezione di Finanza medievale vi abbia chiarito tanti aspetti e tante dinamiche legate proprio a questo periodo storico nello specifico alle varie problematiche legate all'economia e ai commerci nel Medioevo e ai cambiavalute
