Fala aí pessoal sejam muito V sem enrolação é o seguinte galera bora falar sobre Fundos mobiliária já fiz uma série completa venho conversando com vocês há 6 7 anos sobre o tema e agora que eles tiveram uma quedinha todo o mundo para de falar Talvez seja a hora certa de continuar é sobre isso que eu vou falar no vídeo de hoje fundos imobiliários que estão caindo e ninguém quer mas antes tudo isso já sabe se inscreva aqui no YouTube batendo no Sininho até porque meu próximo vídeo é o aporte da carteira você não quer perder Aonde eu tô colocando meu dinheiro e já me diga também nos comentários a seguinte questão H Quanto tempo você investe em fundos imobiliários começou esse ano começou em 2023 já investe a muito tempo Coloca aí nos comentários que eu quero entender como é que a galera tá se já tá investindo há muito tempo ou não então sem enrolação só falar sobre o contexto antes de falar sobre alguns fundos imobiliários tá se discutindo a alta da celic então o Gali deve assumir no final do ano ele que foi colocado pelo PT pelo presidente Lula Ali vai assumir o banco central ele mesmo disse aqui que tem chance do COPOM subir a Celi em setembro em setembro ainda é o Campos Neto o manda chuva mas o galípolo já tá ali assumindo algumas coisas e não tem como o PT reamar do Campos Neto e não fala nada do galípolo Então qual o cenário que a gente tem atual estão falando em alta da sel Charão que que você acha que vai subir não sei não sei mas a gente já pode concluir que provavelmente não vai cair nos Estados Unidos já temos aí praticamente uma ou duas baixas contratadas nas próximas reuniões mas aqui cair será algo muito difícil então primeiro ponto a celic o CDI deve continuar alto por pelo menos 1 ano 1 ano e meio dois Esse é um dado muito importante tanto que as previsões dos analistas no boletim focos semanal ela tem vindo nessa linha de juros de 10 por C ainda em 2025 ao longo do ano isso abre pra gente uma janela maior de oportunidades a janela continua aberta até quando bom até 2050 né quei 5 anos que a gente tem essa dessa janela de oportunidade aberta a oportunidade nunca chega tá sempre na janela né Mas juro maior por mais tempo significa mais tempo mais oportunidades para aportes como eu aporto todos os meses eu prefiro até que isso demore porque uma hora nós teremos um rally de ativos nas ações já tá acontecendo um pouco nos fundos imobiliários só quando os juros começarem a cair morreu aquela história de que ah V taxar os dividendos e tal mas daqui a do TR 4 meses Isso volta é cíclico por isso que sempre que volta a história de que vão taxar os fundos imobiliários e eles caem eu compro um pouquinho porque isso vai acontecendo de tempo em tempo mas temos essa janela agora de oportunidades nos investimentos eu penso muito nos fundos imobiliários para para receber dividendo vocês sabem disso o mercado não para de crescer no último boletim dos fundos imobiliários da B3 nós tivemos aí mais 47. 000 investidores em Julho movimentando R 6 bilhões reais então o cenário pros fundos imobiliários não é ruim eu comecei a falar aqui no canal por essa época 2017 2018 nós tínhamos 200. 000 investidores em fundos imobiliários Estamos chegando aos 3 milhões de investidores por qu é óbvio é um mercado que o brasileiro gosta Imóveis e também receber uma rendinha mensal eu sei que tem gente que fala que não vale a pena que é melhor investir isso ou naquilo essas pessoas estão certas porque elas não entendem de fundos imobiliários então eu prefiro que o cara que não entende ou que é burro não Invista é melhor porque você não entende daquilo agora a gente que entende acaba pegando bons fundos imobiliários Combinado então é um mercado bom na minha opinião e que segue crescendo e pagando bons dividendos recentemente saíram algumas as matérias inclusive falando que os Fundos mobiliários estão pagando acima da celic alguns Fundos mobiliários e dentre esses Fundos mobiliários tem esses cinco aqui então vou falar um pouquinho deles enquanto eu falo eu vou dando a minha opinião o primeiro desses Fundos é muito conhecido aqui do canal é o htmx11 o Hotel Max Invest é um fundo antigo ele é composto por 21 ativos hotéis que tem mais de 400 quartos à disposição do fundo ele foi muito afetado pela pandemia mas depois se valorizou eu consegui aproveitar como destaque negativo eu coloco o preço ele tá bem acima do seu valor patrimonial as pessoas também olham a vacância eu não acho que seja a parte mais importante eu vou explicar o porquê e nos últimos 12 meses teve um pagamento muito interessante a taxa de ocupação apesar de estar na faixa dos 60% ela tá muito boa Vocês estão vendo aqui e as diárias também tiveram um aumento significativo de 2021 para cá então quando chegou a pandemia a a taxa de ocupação foi quase a zero agora tá 60% a diária foi pra faixa dos R 200 agora tá R 577 então é um fundo de hotéis certo certo começou a pandemia as pessoas pararam de viajar porque o segmento dele é de negócios são hotéis de negócio não é férias não é nada são aqueles hotéis em São Paulo eu vou mostrar para vocês você vai numa feira feira de supermercado feira de noiva Fórmula 1 você fica nesse tipo de hotel durante a pandemia esse fundo sofreu demais quando a pandemia foi acabando eu avisei aqui e a gente conseguiu pegar e lucrar demais ele tá fazendo uma baita diferença na minha carteira é mais um exemplo de que quem acompanha o mercado de fundos imobiliários pega boas oportunidades então entenderam mais de 400 quartos de hotéis um sofrimento enorme durante a pandemia e agora ocupação tá subindo e o valor das diaras Também quem tá viajando tá vendo tá tudo caríssimo são bons hotéis mas 51% estão na área econômica são esses viagens na área econômica boas regiões em São Paulo o que é interessante e estão na hotelaria de negócios Ibes Faria Lima ibs Morumbi istan Plaza Intercity são os hotéis inside são esses hotéis focados em viagens alguns ativos estão aqui a maioria acho que do pessoal que acompanha o canal já deve ter ficado num hotel desse tipo muito focado em negócios e a localização ajuda demais por isso que durante os eventos esses hotéis costumam ficar lotados o que ajuda muito na sua ocupação média durante uma feira fórmula 1 jogos importantes esse hotéis acabam ficando lotado então pô vai ter um jogo Vasco e São Paulo Vasco e Palmeiras vem a torcida do Vasco para São Paulo a torcida do Vasco é enorme lota todos os hotéis Então esse tipo de evento uma final de adores Vasco e alguém em São Paulo é uma lotação absurda até porque o poder aquisitivo da torcida do Vasco é muito grande se fosse outros clubes de cariocas o pessoal é ver com barraca dormir no ônibus pessoal do Vasco não então eventos feiras Fórmula 1 a galera fica nesse tipo de hotel e da onde vem o dinheiro desse fundo do aluguel dos quartos ali das diárias Então quando você se hospeda num ibs desse daqui não são todos os ibs você paga sua diária parte vai pro fundo imobiliário a depend do hotel dessa forma e também de tempos em tempos eles vendem alguns quartos então eles estão sempre comprando alguns quartos e vendendo quando que eles vendem quando tem um lucro Bacana Então foram lá compraram um quarto do ibs por 400.
000 daqui a pouco a região valorizou aconteceu alguma coisa oferecer um 700. 000 ele vende e paga diferença Esse é um ponto interessante e isso causa uma distorção nos pagamentos eu olho muito para esse lado por quê bom eles estão com a compra de mais um hotel E aí Vocês já vão entender onde eu quero chegar pagaram no último mês 1,25 e nos últimos 12 meses mais de 15% e olha só a cotação como fundo caiu durante a pandemia e depois subiu de novo a rentabilidade do fundo nos últimos meses foi muito boa na carteira do canal teve um impacto gigante então desde que eu comprei esse fundo ele já subiu 95. 247 um vídeo na próxima semana aí ou o próximo vídeo sobre a carteira do canal E aí você vai ver o que que eu tô comprando Esse é um grande ponto sobre a distorção de pagamento o que que acontece o fundo todos os meses paga lá sobre os quartos certo quando ele vende um quarto o pagamento vem maior aí a galera se anima por fundo tá pagando muito e compra o fundo mesmo caro aí passa um dois TRS meses sem vender nenhum quarto o pagamento cai aí o pessoal fala Poxa lá um que merda de fundo não sei que vou vender aí o preço desaba é quando você tem que comprar então para quem tem tempo e gosta de ganhar dinheiro de repente você não gosta de ganhar dinheiro aí tudo bem para quem tem tempo e gosta de ganhar dinheiro acompanha isso que de repente você vai fazer uma graninha agora eu tô com muito tempo mas já fiz isso no passado entendeu o fundo pagou muito a galera se anima compra pagou pouco vende isso acontece com outros Fundos também se você tem tempo depois eu posso até falar mais sobre isso no vídeo da carteira mas é um ponto interessante acontece em outros também acontece em ações Então esse fundo eu falei mais um pouco porque eu conheço bem tá na carteira do canal o resto eu vou passar rapidamente pra gente ver desses quatro Fundos se tem algum que eu acho que vale para entrar na carteira do canal Então o próximo fundo é o cacr 111 acho que eu nunca falei dele aqui é um fundo de recebíveis possui mais de 24.
000 cotistas o preço tá praticamente no preço justo tá um pouco acima e pagou a brutalidade de quase 16% nos últimos 12 meses o fundo é mais unitariamente de recebíveis Ele tá dizendo aqui o objetivo são os cris os recebíveis tem uma taxa de performance o patrimônio líquido é de 500 milhões Então não é tão grande assim mas não é um fundo para se ignorar e como destaque dos setores nós temos a parte Residencial então é um fundo focado em Cris residenciais com a correção pelo IPCA a base de cotistas dos Fundos vem subindo o que é muito legal e se você quiser entender o O que que tem dentro e eu sempre tenho receio dos Fundos recebíveis e faço esse alerta para vocês você pode olhar no relatório gerencial do fundo Então tá aqui o relatório gerencial você pode ver qual é o cria Qual é a securitizadora qual a taxa do Fundo O vencimento quantos papéis a correção o percentual que ele tem de carteira se for muito alto sai correndo no último mês ele pagou 1,23 e nos últimos 12 meses aqueles Quase 16% que eu falei então recapitulando é um fundo de recebíveis no passado nós vemos aí uma época que todo mundo queria fundo de recebíveis só comprar fundo de receb fundo pagando 1,40 1,30 e eu alertando cuidado cuidado é mais fácil entender fundos de tijolo Shopping Logístico pessoal andou comprando fundo de papel com 20 30 40% de concentração em uma obra em um hotel se ferraram em Cris né não no hotel especificamente então primeiro Alerta aqui cuidado com fundo de recebíveis quer investir Invista Olha quem tá fazendo a gestão Olha a empresa da gestão porque se der um problema você pode perder seu dinheiro aí pô Você investiu num ativo que não é para te dar tanta grana assim fundos imobiliários é para ter um patamar de dividendo e vai subindo aos pouquinhos E aí o negócio destruiu o seu patrimônio cuidado tá o próximo é o rzak11 também não me lembro de ter falado desse fundo aqui é mais um fundo de recebíveis é claro que os recebíveis T pago um valor interessante são 43 ativos e mais de 50. 000 cotistas Esse é o primeiro dos três Fundos que eu já falei até agora que tá abaixo seu valor patrimonial e pagou mais de 16% nos últimos 12 meses Vocês estão vendo aqui um resuminho dos destaques eu gostei dele tá abaixo do seu preço justo do valor que ele tem de pagamento mas continua sendo um fundo de recebíveis São 43 ativos que você deveria olhar no relatório se você quisesse comprar 41% do fundo tem uma estratégia de estruturados e o principal indexador também é o IPCA mas tem 43% de CDI pô Charlão quero entender melhor o que que é esse estruturado onde é que vai ficar o meu dinheiro no relatório do fundo eles têm aqui ó eu peguei só parte uma descrição de cada cri você pode olhar aonde é que tá Qual é a obra o estágio então por exemplo tem um aqui que é do segmento minha casa minha vida então ele vai pegar os crisos recebíveis disso daí você tem que olhar o relatório do fundo antes de investir os dividendos dele caíram 5% mas pô isso é muito pouco ainda tá pagando um valor muito alto no último mês pagou 1,16 e nos últimos 12 meses 16. 31 é um valor muito alto interessante se você aceitar o risco entender depois nós temos o MF i11 é o mérito desenvolvimento imobiliário Não me recordo de ter falado aqui e ele é do segmento híbrido ele tem uma gestão ativa com aquisição e participação em empreendimentos imobiliários tá abaixo do seu preço justo e nos últimos 12 meses pagou 13.
55 tem taxa de administração e tem taxa de performance também pegando aqui mais detalhes do fundo ele tem ativos em cinco estados e os Empreendimentos residenciais estão focados no mercado de média e baixa renda Então já tá vendo aqui o seguinte quando você coloca dinheiro nesse fundo não é um fundo a a a no relatório El já tá dizendo média e baixa renda quando eu invisto em coisas mais arriscadas média e baixa renda Eu quero um rendimento maior porque eu estou correndo um risco maior faz sentido para você se eu for receber pouco eu quero correr um risco Pequeno por isso que eu digo que não vale a pena investir em fundos imobiliários muito arriscados sem uma perspectiva de ganhar muito dinheiro Qual o sentido disso não tô dizendo que esse fundo é assim tô dizendo que já que eu tô falando sobre várias coisas eu ten que te alertar sobre isso são 28 ativos formando a carteira atual do fundo seis concluídos e 12 em obras e nove em pré-lançamento tem bastante informação aqui da urbanização das obras você pode pegar tudo isso no relatório é um fundo de desenvolvimento as coisas podem sair errada podem dar errado por isso que na minha opinião o ganho tem que ser maior Você pode até ver aqui como tá o andamento das obras o valor o custo dessas obras o custo incorrido até o momento custo a incorrer super bacana enxergar esse tipo de coisa e para quem tem dúvida do que que eles fazem Olha só alguns ativos tem um Residencial Vocês estão vendo aqui praticamente até um loteamento com bgv alto tem aqui terras da estância que me parece outro Residencial aí depois nós temos aqui um prédio um projeto de médio padrão esse último na cidade de Santos não tô falando mal desses fundos eu tô dizendo o seguinte cuidado só entre naquilo que você entende o básico não dá para sair que nem um louco investindo em qualquer coisa então caso eu decida investir no fundo desse eu vou abrir o relatório imprimir olhar cada ativo tomar os cuidados básicos mas se eu tô investindo num negócio que as coisas estão em crescimento e tem muito risco eu preciso ganhar mais ou menos dinheiro do que quando eu vou investir num fundo de shopping que tá tudo construído só cai dinheiro no meu colo aqui eu tenho que ganhar muito mais porque o risco é muito maior você entendeu isso você não entendeu não Invista em nada até que você entenda e por último mas não menos importante VG i11 é o valor acri CDI também do segmento de recebíveis muito muito grande mais de 250. 000 cotistas mais de um b de valor de mercado bacana Olha o tamanho que esse fundo tem tá praticamente no seu preço justo e pagou 3,5 por nos últimos 12 meses também no relatório você pode olhar várias informações desse fundo ele é praticamente todo de cri e Diferentemente de quase todos os outros Fundos 98. 7 por tem como indexador o CDI e a gente viu que o CDI vai ficar alto agora ainda em 2024 alto em 2025 C Então quem está investindo em Fundos que tem como indexador o CDI deve ficar aí 1 2 3 anos ganhando muito dinheiro eu tenho na carteira do canal um fundo de CDI produção me cobre de falar mais sobre ele no próximo vídeo tem um fundo muito maior do que esses aqui eu não vou me meter em qualquer coisa já falei com vocês dando o prosseguimento que que esse fundo Faz aonde ele aloca o fundo atualmente possui uma exposição a praticamente todos os segmentos do mercado imobiliário embora seja mais concentrado no seg ento residencial 73.
6 residencial e 10. 6 por escritório então mais um Residencial a gente já olhou os outros Aqui tem muita coisa Residencial quer entender aonde tá o seu dinheiro só olhar no relatório aqui o scris direitinho com todas as suas informações chegou ao bilhão tanto na questão dos valores é bacana quanto na quantidade de cotistas que eu mostrei para vocês no último mês pagou 1. 02 e nos últimos 12 meses 13.
5 por. chalão quanto custaria montar essa carteirinha que saiu nessa matéria bom deixa eu fazer o meu Jabá aqui que quase não é um Jabá quer aprender a investir eu já te falei entra na minha comunidade além de você aprender a investir em fundos imobiliários eu te ensino a investir no exterior a investir em criptomoedas uma porrada de coisa num lugar só você para de sair comprando uma porrada de curso quer ir aprender a investir em cripto Compra coisa quer investir em ações compra outra quer aprender a investir no exterior compra outra Car você tá gastando todo o seu dinheiro a invés de investir então entra na minha comunidade que eu te ensino tudo lá tá no último ano esses Fundos aqui tiveram uma alta praticamente todos sendo dois subindo mais de 15% o que é bastante coisa né e custaria para você menos de 500 pratas montar uma carteirinha com esses Fundos então vivo falando não investe quem não quer você gastaria menos de 500 pratas e já ganharia aí ó quase r$ 6 isento de imposto de renda no mês dos seus Fundos mobiliários é pouco é pouco mas você vai aportando todo mês recebe dividenda aporta mais recebe dividend aporta mais aporta mais vai virando uma bola de neve é muito melhor do que essa galera que fica botando o dinheiro na do Tigrinho fica comprando ação aí uma hora sobe outra hora cai faz cagada cara faz um planejamento pelo menos parte da sua carteira você tem que bloquear de cagada você é porta e reinveste todo mês porta reinveste todo mês não fica girando pelo amor de Deus como terminado eu falei aqui com vocês sobre o mercado de fundos imobiliários vai muito bem obrigado sem taxação ainda mais 47.
